Vzhledem k tomu, že o krachu FTX je toho hodně, co je třeba rozluštit, naléhavou otázkou pro věřitele kryptoburzy zůstává, jak a kdy by mohli získat zpět ztracené prostředky.
Někteří srovnávali zakladatele FTX Sama Bankmana-Frieda s Berniem Madoffem – který provozoval jeden z největších Ponziho programů v historii. Madoff se v roce 2009 mimo jiné přiznal k podvodům s cennými papíry, drátovým podvodům a praní špinavých peněz.
bahamské úřady zatčen Bankman-Fried pondělí. Žalobci tvrdí, že vzal finanční prostředky zákazníků FTX na zaplacení výdajů a dluhů přidružené obchodní společnosti Alameda Research. 30letý bývalý generální ředitel FTX čelí mimo jiné osmi obviněním z podvodu.
Nový generální ředitel FTX John Ray v úterý svědčil výboru pro finanční služby Sněmovny reprezentantů, že výměna ztraceno miliardy 8 peněz zákazníků.
Marc Powers, bývalý vedoucí praxe v oblasti práva cenných papírů ve společnosti Baker & Hostetler – společnosti, která pracovala na vymáhání finančních prostředků pro oběti Madoffova Ponziho schématu – řekl, že věří, že asi polovina z toho by se mohla časem získat zpět.
"Myslím, že [případ Madoff] je podobná situace jako tady," řekl Blockworks. "A já si myslím, že použijí stejný druh příručky využívající zpětné získávání prostředků z amerického Bankruptcy Code."
Powers byl dříve v 1980. letech vedoucím pobočky v divizi vymáhání SEC. Nyní je mimořádným profesorem na Florida International University, kde vyučuje právo blockchainu.
Baker & Hostetler nakonec pomohl získat zpět asi 14.5 miliardy dolarů z celkových ztrát obětí Madoffa, které podle Powerse činily 18 až 20 miliard dolarů. Obětem bylo dosud vyplaceno asi 14 miliard dolarů z těchto 14.5 miliardy dolarů.
Část těchto peněz byla získána zpět pomocí zákona podle amerického zákona o bankrotu, který se zabývá tím, co je známo jako preferenční platby. Uvádí, že když dlužník zaplatí věřiteli do 90 dnů od podání návrhu na prohlášení konkursu, soud může věřitele přimět, aby tyto peníze vrátil, aby mohly být rozptýleny mezi ostatní věřitele.
Část miliard dolarů, které zákazníci z burzy vybrali ve dnech předtím, než například FTX vyhlásila bankrot, se po soudním sporu pravděpodobně vrátí zpět do majetku, řekl Powers.
Cílení na velké instituce
Velké finanční instituce, které letos obdržely velké množství finančních prostředků od FTX na splátky půjček – a mohly vědět, že na burze není něco v pořádku – by také mohly být cílem ve snaze získat zpět ztráty, řekl Powers.
Dalšími náchylnými k možnému zpětnému získání, dodal, jsou účetní firmy a bankovní instituce, které používají FTX a Alameda Research, stejně jako rizikové společnosti, do kterých FTX investovala.
Správce zákona o ochraně investorů do cenných papírů (SIPA) Irving Picard, se kterým Powers spolupracoval, dosáhl vyrovnání 1 miliard dolarů s Tremont Group Holdings v roce 2011. Picard obvinil společnost se sídlem v New Yorku, že téměř 15 let postrádala „červené vlajky“ a „slepě spoléhala na Madoffa, že bude řídit výnosy jejich fondů“.
JPMorgan souhlasila, že v roce 1.7 zaplatí obětem Madoffova podvodu 2014 miliardy dolarů. Společnost „kvůli svému jedinečnému postavení bankéře firmy měla důvod být vůči Madoffovi podezřívavá“. podle dokumentů podané v té době u federálního soudu na Manhattanu.
„[Instituce] musí jednat s náležitou péčí nejen se svými vlastními penězi, ale také s penězi jiných lidí,“ uvedl v prohlášení z roku 2014 tehdejší manhattanský americký prokurátor Preet Bharara. "V tomto případě JPMorgan spojil tečky, když šlo o její vlastní zisk, ale jinak nebyl tak pilný."
Odděleně od finančních prostředků, které Baker & Hostetler pomohl získat zpět, vyplatil The Madoff Victim Fund – financovaný prostřednictvím vymáhání ze strany amerického prokurátora v různých trestních a občanskoprávních řízeních o propadnutí věci – dosud téměř 4.1 miliardy dolarů více než 40,000 XNUMX obětem.
To zahrnuje 1.7 miliardy dolarů od JPMorgan, stejně jako asi 2.2 miliardy dolarů z pozůstalosti zesnulého investora Madoff Jeffry Picower. Další finanční prostředky byly shromážděny prostřednictvím dalších investorů Madoff, stejně jako trestní a občanskoprávní propadnutí majetku proti Madoffovi a jeho spoluspiklenci.
Madoff Victim Fund nevrátil žádost o vyjádření.
Další možné zdroje vymáhání finančních prostředků
Damian Williams, americký prokurátor jižního okresu New Yorku, nazval údajné zločiny Bankmana-Frieda „jeden z největších finančních podvodů v americké historii“ během úterní tiskové konference.
Ve své obžalobě má vláda USA vůči Bankman-Friedovi obvinění z propadnutí majetku, což znamená, že veškerý jeho majetek – a ten, který nedávno účinně rozdal jako dar – bude pravděpodobně získán zpět ministerstvem spravedlnosti a nakonec bude vyplacen do fondu oběti. “ řekl Powers.
„Existují také značné půjčky dalšímu vrcholovému managementu FTX a přidruženým společnostem, pokud a když jsou obviněni občanskoprávně nebo trestně,“ dodal. "Tyto částky budou významné."
Ostatní mohou být stále požádáni o vrácení peněz přijatých FTX a jejími přidruženými společnostmi.
Společnost Vox získala grant ve výši 200,000 XNUMX USD od rodinné nadace Building a Stronger Future, kterou provozuje Bankman-Fried a jeho bratr Gabe, na podporu projektu zaměřeného na technologická a inovační úzká místa, která brzdí lidský pokrok. Tento projekt byl pozastaven.
Společnost vede interní diskuse o tom, co dělat s penězi z grantu, napsal hlavní korespondent Vox Dylan Matthews sloupec z 12. prosince.
"Je to složitější, než je jen vrátit, v neposlední řadě proto, že je těžké si být jistý, kam peníze půjdou - půjde to například tak, aby oběti byly celé?" Matthews napsal.
Mluvčí společnosti odmítl dále komentovat.
Powers uvedl, že společnost Baker & Hostetler požadovala vrácení darů od neziskových organizací Madoff podle pravidel pro vrácení bankrotu.
"Existují různé druhy lidí, profesionálů a institucí - pokud nakonec použijí stejnou příručku - od kterých budou moci získat peníze zpět," řekl Powers.
Proces, který se odehrává v průběhu let
Seth Taube, bývalý federální prokurátor a bývalý úředník SEC, řekl, že získání rozsudků, vybírání peněz a rozdělování peněz bude trvat roky, ne týdny nebo měsíce. Případy související s Madoffem stále čekají na více než deset let později, dodal.
Powers uvedl, že očekává, že soudní spory související s FTX a proces vymáhání finančních prostředků by mohly být o něco rychlejší než situace Madoff – poukazoval na údajné zneužití finančních prostředků FTX za kratší dobu. Přesto proces vymáhání a jakékoli platby obětem mohou trvat nejméně tři až pět let, dodal.
Co se týče osudu Bankmana-Frieda zde, Taube řekl, že zatím není jasné, zda šlo o Ponziho schéma jako ten, který spustil Madoff. Madoff byl odsouzen na 150 let do federálního vězení, kde zemřel v dubnu 2021 ve věku 82 let.
In přepis svědectví Bankman-Fried plánoval dát, získal Forbes, bývalý generální ředitel FTX řekl, že se „podělal“ a uznal, že „skončil tím, že se nedokázal soustředit na řízení rizik“. V různých rozhovorech s médii v posledních týdnech ale míchání finančních prostředků popřel.
"Bankman-Fried tvrdí, že byl pouze nedbalý, ne vědomý zloděj," řekl Taube Blockworks. "Ve skutečnosti je rozdíl mezi slušností a hloupostí v případě, jako je tento, nepatrný."
Obvinění, kterým čelí bývalý generální ředitel FTX, mají maximální trest 115 let vězení. Mark S. Cohen, který zastupuje Bankman-Fried, neodevzdal okamžitě žádost o vyjádření.
"Pokud bude odsouzen, jde o potenciální trest podobný Madoffovi, který trvá desetiletí, ne roky," řekl Taube. "Pokud bude spolupracovat, může se dostat ven, než bude potřebovat hůl."
Nechte si každý večer zasílat do vaší e-mailové schránky nejlepší denní kryptografické zprávy a statistiky. Přihlaste se k bezplatnému newsletteru Blockworks nyní.
Nemůžete se dočkat? Získejte naše novinky nejrychlejším možným způsobem. Připojte se k nám na telegram.
Zdroj: https://blockworks.co/news/the-madoff-playbook-how-ftx-creditors-could-get-their-money-back