3 akcie potravin, které porazily „dolarový buldozer“, zvýšení dividendy 92 %+

Jedna věc, kterou jsme vždy poptávka po akciích je a megatrendem poháněná dividenda že roste. A není mnoho megatrendů větších než prudká potřeba (a omezený přísun) jídla.

Během vteřiny se podělím o tři tickery ze tří různých částí potravinářského byznysu – výrobce hnojiv, obchodník s plodinami a prodejce balených potravin zde v USA.

Tyto „megatrendové“ hry zvýšily své výplaty rychle, což vede k rychlým skokům v cenách jejich akcií. (Vyberte č. 3 může snadno ztrojnásobit svou výplatu zítra, aniž byste se museli zapotit!) Nejlepší na tom je, že tyto výplaty si udrží sílu i díky inflaci, recesi, geopolitickému chaosu, co si jen vzpomenete.

Vyhýbání se „dolarovému buldozeru“ je klíčem k „mega-dividendám“ v zásobách potravin

Čísla kolem naší budoucí nabídky potravin jsou střízlivá: podle Organizace OSN pro výživu a zemědělství celosvětová poptávka po potravinách do roku 70 stoupne o 2050 %.

Mezitím čelíme trojici faktorů snižujících zásoby potravin. Patří mezi ně sucha, války (včetně ohavné ruské invaze na Ukrajinu) a silný americký dolar – nebo jak tomu říkám „dolarový buldozer“, který snižuje hodnotu prodejů amerických společností v zahraničí.

Tyto podmínky jsou jistě znepokojivé, ale také vytvářejí příležitosti pro společnosti, které zpracovávají úrodu, pomáhají zemědělcům zvyšovat jejich výnosy a prodávají potraviny prostřednictvím obchodů zde v USA, kde se ekonomika drží a „dolarový buldozer“ není. bez starostí.

Megatrend Food Stock č. 1: Globální plodinový procesor se zrychlující se výplatou

Archer Daniels Midland (ADM) provozuje 400 zařízení na získávání plodin a 270 zpracovatelských závodů po celém světě a přeměňuje plodiny na doplňky a přísady pro výrobce potravin. ADM také vyrábí krmiva pro zvířata a provozuje obchod s komoditami.

ADM nebliká jedno ale tři signály, které skryté výnosy hledáme v dividendové hře:

1. Dividenda, jejíž růst je zrychluje
2. Chytře načasované zpětné odkupy akcií
3. Relativní síla vůči zbytku trhu.

Vezměme ty první dva body najednou, protože spolu souvisí.

Pokud už nějakou dobu čtete mé sloupky o Contrarian Outlook, víte o „Dividendovém magnetu“. Je to tendence ceny akcií společnosti sledovat růst dividend.

Tento rychlý růst dividend, který podle mého názoru zrychluje s budoucí poptávkou po potravinách, je více než dostatečný na to, aby vyvážil současný výnos společnosti ADM ve výši 1.9 %.

Zpětné odkupy společnosti (modře) mezitím snižují počet akcií společnosti, což zvyšuje její zisk na akcii, což zase pomáhá zvednout cenu akcií.

Což nás přivádí k našemu třetímu ukazateli, že ADM je zralý k nákupu: ukazuje „relativní sílu“ vůči zbytku trhu. To jednoduše znamená, že akcie mají hybnou sílu a akcie, které jsou na vzestupu, mají tendenci dále růst. ADM to letos udělalo opravdu hodně, prudce stoupalo, zatímco S&P 500 tankoval.

Dejte to všechno dohromady a máte akci připravenou k poskytování rostoucích příjmů, silných cenových zisků a „megatrendového“ růstu po zbytek dekády.

Megatrend Food Stock č. 2: Chytrý nákup pro inflaci, recesi nebo obojí

Conagra (CAG), dnes vynáší 4 % a vlastní potravinářské značky jako Slim Jim, Duncan Hines, PAM a Hunt's, je to dobrý způsob, jak profitovat, ať už bude inflace řvát, nebo udeří recese, protože oba výsledky nutí lidi mimo restaurace a jíst doma.

Společnost se sídlem v Chicagu má tuto výhodu, protože její produkty jsou cenově dostupné základní zboží, nikoli luxusní tarify, které spotřebitelé často používají jako první, když nastanou těžké časy. To dává CAG cenovou sílu, kterou může použít ke kompenzaci rostoucích nákladů na přísady a dopravu.

Můžete to vidět na tržbách CAG, které ve třetím čtvrtletí vyskočily o 9 %, i když inflace stoupala. To je dobrým znamením pro další velký nárůst dividendy, která od konce roku 55 již vyletěla o 2019 %!

Přidejte bezpečný výplatní poměr CAG – dividendy tvoří pouhých 24 % výdělků a 52 % volného cash flow – a máte recept na další velké nárůsty v budoucnu.

To by zase mělo pohánět „Dividendový magnet“ CAG. Jak můžete vidět v grafu výše, výplata zvyšovala tempo akcie až do konce minulého roku, kdy se otevřela mezera. Tato mezera je naší výhodou – a nyní je skvělý čas na nákup.

„Megatrend“ Food Stock č. 3: Hra s hnojivy, která by mohla zítra vyplatit trojnásobek

Kanada je Nutrien (NTR) je největším světovým výrobcem potaše a třetím největším výrobcem dusíkatých hnojiv. Svou expozici na někdy nestabilních trzích s hnojivy vyvažuje svou sítí 2,000 XNUMX maloobchodních prodejen, které prodávají přímo farmářům.

(Nenechte se znepokojovat svým zahraničním domicilem – Nutrien uvádí výsledky v amerických dolarech, nikoli v kanadských „bláznech“, které také podoral dolarový buldozer.)

Farmáři se předhánějí ve zvýšení produkce, protože ceny kukuřice, sóji a pšenice zůstávají vysoké – situace, která se pravděpodobně v dohledné době nezmírní. Například dodávky pšenice zůstávají omezené kvůli omezenému exportu z Ukrajiny (8. světový producent) a Ruska (3. místo).

Vyšší poptávka po hnojivech se projevila v poslední zprávě o výdělcích společnosti: ve třetím čtvrtletí tržby vzrostly o 49 %, zisky vyskočily o 224 % a volný peněžní tok vzrostl o 142 %.

Tyto výsledky se dosud neprojevily na dividendách. Akcie dnes vynášejí 2.3 %, ale očekávám, že to rychle poroste u lidí, kteří nakupují nyní, protože posledních 12 měsíců výplat společnosti Nutrien představovalo pouhých 38 % výdělků a pouhých 15 % volného cash flow. Tento nízký výplatní poměr peněžních toků znamená, že Nutrien by mohl zítra ztrojnásobit svou výplatu a stále bude pod mým 50% „bezpečnostním limitem“.

Mezitím „Dividendový magnet“ akcie nadále táhne cenu akcií výše. Očekávám, že se mezera opět uzavře – zejména s tím, že Nutrien pravděpodobně překvapí investory výrazným zvýšením dividendy, více zpětnými odkupy nebo obojím.

Když už jsme u zpětných odkupů, management za posledních pět let snížil počet akcií Nutrienu o neuvěřitelných 60 %. Vzhledem k tomu, že se akcie obchodují na absurdně nízkých 5násobných (!) forwardových výdělcích, můžeme očekávat, že společnost bude nadále nakupovat své vlastní akcie oběma rukama. To je pro nás býčí znamení.

Brett Owens je hlavní investiční stratég pro Protikladný výhled. Chcete-li získat další skvělé nápady na příjem, získejte bezplatnou kopii jeho nejnovější zprávy: Vaše portfolio pro předčasný odchod do důchodu: Obrovské dividendy – každý měsíc – navždy.

Zveřejnění: žádné