Tech

Nová oprava prokletí nestálé ztráty navržená na Avalanche

08/24/2022
Zprávy o bitcoinovém ethereu

Na bázi laviny decentralizované financování (DeFi) protokol Trader Joe tvrdí, že možná našel způsob, jak zmírnit jednu z největších slabin DeFi — nestálou ztrátu. 

V nově propuštěn white paper v úterý nazvaný JOE v2 Liquidity Book, jehož autory jsou vývojáři a výzkumníci Quant Adam Sturges, TraderWaWa, Hanzo a softwarový inženýr Louis MeMyself, vývojáři nastínili použití Liquidity Book (LB) s další funkcí swapu s variabilním poplatkem, aby „poskytli obchodníky s nulovým nebo nízkým skluzem.

Trader Joe řekl, že nová strategie zmírní nestálou ztrátu, „kterou trpí tolik poskytovatelů likvidity (LP) na jiných DEX během turbulencí na trhu.

Trvalá ztráta, která byla považována za jednu z největších slabin DeFi, nastává, když se cena tokenu změní poté, co jej vložíte do automatického tvůrce trhu založeného na fondu likvidity jako součást výnosového hospodaření – typ investice, při které se půjčují tokeny, abyste získali odměny. (není to stejné jako staking).

Je to také jeden z důvodů, proč institucionální investoři postupují v prostoru DeFi opatrně, podle hlavního investičního ředitele společnosti IDEG pro správu digitálních aktiv Markuse Thielena.

V rozhovoru pro Cointelegraph Thielen řekl, že jeho firma a další institucionální investoři „se méně zabývali automatickými tvůrci trhu (AMM), protože riziko nestálé ztráty je příliš vysoké,“ dodal:

„Musím přiznat, že whitepaper v2 Trader Joe nabízí nový nápad a poskytovatelé likvidity vygenerovali 30 bps pro usnadnění obchodů, což je atraktivní návratnost, když je budoucí růst pro odvětví nejistý. Chceme vidět, kolik likvidity v2 nyní přitahuje a jak se zlepší TVL Trader Joe.“

Thielen dodal, že aby investoři získali konkurenční výhodu v sektoru digitálních aktiv, musí hledat alternativní investice s dobrými základy, než se spoléhat pouze na aktiva s modrými čipy:

„Jako kryptofond se nemůžeme spoléhat jen na ETH a BTC, chceme, aby se dařilo i dalším vrstvovým a alternativním coinům, takže tleskáme týmu Trader Joe za to, že se neustále vyvíjí a ostatní AMM drží na nohou.“

Podle listu je kniha likvidity Trader Joe's Liquidity Book (LB) typem poolu likvidity (LP), který uspořádává likviditu páru aktiv do cenových přihrádek, které se směňují za stálou cenu.

LB zavádí nový variabilní swapový poplatek, který má chránit obchodníky před nestálou ztrátou kompenzací LP v případě extrémní volatility trhu, aby mohla být likvidita efektivněji řízena v reakci na náhlé pohyby cen.

Trader Joe's LB bude také nabízet obchody s nulovým až nízkým skluzem, které budou sloužit k tomu, aby obchodníkům nabídly lepší nákupní kurzy. 

Pokud je správně proveden, může to představovat významný průlom v DeFi. Ukázala to nedávná studie více než 50 % LP Uniswap v3 přichází o peníze v dobách tržních turbulencí, protože nestálá ztráta převyšovala swapové poplatky.

Thorchain je další protokol DeFi poskytující trvalou ochranu před ztrátou pro vklady LP po prvních 100 dnech (s částečnou ochranou před tímto okamžikem). 

Protokol Trader Joe se nazývá „jednotná decentralizovaná obchodní platforma“, která je postavena na inteligentní smluvní platformě Avalanche.

Související: Trader Joe (JOE) se po startu Rocket Joe zotavil o 110 % ve tvaru V

Protokol je v současné době největší decentralizovanou burzou (DEX) na Avalanche s celkovou hodnotou uzamčenou (TVL) v hodnotě 191 milionů USD.

Protokol DeFi umožňuje uživatelům mimo jiné obchodovat, farmařit, půjčovat a sázet.

Token obchodníka Joe, JOE, zaznamenal, že jeho cena po zveřejnění bílé knihy krátce vzrostla a je obchodování na 0.28 dolaru v době psaní tohoto článku, i když je to podle CoinMarketCap stále o 94.5 % méně než v historii.