Důležité teď.
S rozhodností odpovídající reakci na hrozbu úplné bankovní krize vydali američtí bankovní regulátoři společné prohlášení dne 12. března večer s prohlášením, že všichni vkladatelé v neúspěšná banka Silicon Valley (SVB) bude mít plný přístup ke svým prostředkům od 13. března.
Americké ministerstvo financí, Federální rezervní systém a Federal Deposit Insurance Corp. (FDIC) také oznámily, že udělují „výjimku pro podobná systémová rizika“ pro zákazníky Signature Bank, banky známé tím, že poskytuje služby klientům z kryptoprůmyslu. vypnout dříve během dne státními regulátory v New Yorku.
Dozvědět se více
Až do tohoto víkendu americká vláda nepovažovala žádnou banku za systémově důležitou. Ani jedno se neobjeví na globální seznam systémově důležitých bank (pdf) spravuje mezinárodní Rada pro finanční standardy. A ani jedna nebyla zařazena na nejnovější seznam amerických bank považovaných za dostatečně velké na to, aby podstoupily požadované zátěžové testy.
Schopnost těchto bank létat pod radarem v USA nebyla náhoda. Greg Becker, generální ředitel SVB, lobbovali u amerických úředníků před několika lety zvýšit práh aktiv, při kterém by byly banky považovány za systémově důležité.
Hranice byla zvýšena v roce 2018 z 50 miliard USD na 250 miliard USD aktiv v roce 2018. SVB právě překročila hranici 50 miliard USD, když Becker prosazoval změnu; když se minulý týden zhroutila, měla aktiva ve výši 209 miliard dolarů, což z ní činilo druhý největší krach americké banky vůbec.
Nový program nouzových půjček
Pokud SVB a Podpis nebyly důležité, systémově řečeno, jako fungující podniky, v případě neúspěchu jasně představovaly větší riziko pro finanční systém, než bylo americké vládě příjemné. Kromě ochrany nepojištěných vkladů u SVB a Signature oznámily ministerstvo financí, Fed a FDIC vytvoření program nouzových půjček zajistit, aby „banky byly schopny uspokojit potřeby všech svých vkladatelů“. Program bude přijímat dluhopisy a jiné cenné papíry jako kolaterál a bude je ohodnocovat spíše nominálními cenami než aktuálními tržními cenami.
Rostoucí úrokové sazby snížily ceny dluhopisů, což přispělo ke stlačování SVB-a prudký výprodej portfolia dluhopisů banky vytvořil ztráty, což vyvolalo náhlý odliv vkladů v klasickém runu na banku.
Ať už něco z toho zmírňuje nedávné zprávy Fedu trvat na dalším zvyšování sazeb zůstává viděn.
Které americké banky podléhají zátěžovému testu Fedu?
Opatření přijatá vládou USA k zajištění bankovního systému naznačují SVB, která má seznam klientů náročných na technologie a startupy, a Signature, populární v posledních letech pro svou ochotu spolupracovat s kryptoměnovými podnikybyla mnohem větší systémová rizika, než připouštěli regulátoři.
V důsledku zvýšených prahových hodnot aktiv přijatých během Trumpovy administrativy, SVB a Signature, která měla aktiva 110 miliard dolarů když selhal, nebyli mezi nimi 33 institucí USA (pdf, str. 13), která se zúčastnila nedávných zátěžových testů požadovaných Fedem, aby zjistila, jak by se velkým bankám dařilo v hypotetické recesi.
Toto jsou abecedně seřazené banky, které se zúčastnily zátěžových testů v roce 2022; všichni prošli.
Spojenec finanční
American Express
Bank of America
Banka New York Mellon
Barclays USA
BMO finanční
BNP Paribas USA
Capital One Financial
Charles Schwab
Citigroup I
Občané finanční
Credit Suisse Holdings (USA)
DB USA
Objevte finanční služby
Pátý třetí bancorp
Goldman Sachs Group
HSBC North America Holdings
Huntington Bancshares
JPMorgan Chase
Kategorie KeyCorp
M&T Bank Corporation
Morgan Stanley
Northern Trust
Skupina finančních služeb PNC
RBC US Group Holdings
Regiony finanční
Santander Holdings USA
State Street
TD Group US Holdings
Pravdivé finanční
Holding UBS Americas
USA Bancorp
Wells Fargo
Více od Quartz
Zaregistrujte se Quartz's Newsletter. Pro nejnovější zprávy facebook, X a instagram.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/svb-signature-us-making-systemic-023400345.html