Proč pákový efekt ruského zemního plynu nebude trvat mnohem déle

Minulý týden, jak měl každý, kdo sleduje Rusko a válku na Ukrajině, vidět přicházející ruská vláda zastavené zásilky zemního plynu do Polska a Bulharska kvůli platebním problémům. Na základě Putinovy ​​směrnice ruský Gazprom – většinově vlastněný státem – prohlásil, že bude přijímat platby pouze v rublech. Italská ropná společnost Eni zakládá rublový účet, Hlásil Forbes. Takže je Uniper Německa. To vše proto, že USA a spojenci zmrazili v zahraničí účty v dolarech a eurech ruské centrální banky v hodnotě více než 250 miliard dolarů. Ruská vláda má nyní potíže s výměnou měny. Pokud tedy Evropané chtějí jeho zemní plyn, bude jim muset vyměnit měnu a poslat Rusům rubly.

Tohle by mělo být zajímavé…

To, že je Evropa stále oddána ruskému zemnímu plynu, lze považovat za vedlejší účinek Trumpova syndromu derangementu. Připomeňme, vyjádření exprezidenta k Němcům v roce 2018, kdy řekl, že jejich závislost na levném ruském zemním plynu je ekonomickým a národním bezpečnostním rizikem. NesouhlasiliSamozřejmě, protože pokud jde o národní bezpečnost, tvrdili Němci, Trump neví, o čem mluví.

Dnes, Růst cen výrobců v Německu je díky této závislosti na nejvyšší úrovni od roku 1949.

Ale schopnost Ruska využívat zemní plyn jako politickou zbraň, podobně jako USA používají dolar, má časové omezení.

Evropa zdvojnásobí post-fosilní palivovou ekonomiku, nebo přinejmenším uzavře dohody s jinými zeměmi, které mohou poskytnout spolehlivé zdroje energie, včetně ropy a plynu. Nic z toho nebude tak levné jako to, co nabídli Rusové. Americký zkapalněný zemní plyn (LNG) stojí asi o 30 % více, i když tento rozdíl značně kolísá.

Někteří říkali, že Evropa by mohla zakázat Ruské dovozy ropy a plynu dohromady, spíše než platit v rublech.

V úterý eurokomisař pro energetiku uvedl, že blok může do konce roku nahradit dvě třetiny ruských dodávek zemního plynu, přičemž třetina bude pocházet od alternativních dodavatelů a další třetina bude nahrazena obnovitelnými zdroji.

Očekává se, že Evropská komise tento týden podrobně uvede šesté kolo sankcí proti Rusku, přičemž Německo v pondělí prohlásilo, že nyní podpoří embargo EU na ruskou ropu. Německý ministr hospodářství Robert Habeck poznamenal, že takový krok by si vyžádal značné náklady a řekl: „Uškodíme sami sobě, to je jasné.“

VÍCE Z FORBESProč může být poslední ruská krize pro Berlín horší než pro Moskvu a KyjevBy Kenneth Rapoza

Ruský zemní plyn představuje přibližně 40 % dodávek do EU. Pokud by bylo zavedeno embargo, jehož odstranění bude obtížné, bude mít vážné důsledky pro ruskou ekonomiku, ale také pro Evropu. Jejich krátkodobé energetické potřeby vyžadují základní zatížení zemního plynu ve většině západní Evropy.

Budou to chtít změnit. A to znamená, že Rusko – stále ropná a plynárenská velmoc – bude svůj největší trh v nadcházejících letech hlídat, kam jinam. Čína trochu uvolní nákupem ruského plynu, ale ten pochází z východní Sibiře, zatímco Evropa je zásobována ze západní Sibiře. Čína navíc přechází na obnovitelné zdroje a je lídrem ve velké části dodavatelského řetězce obnovitelné energie.

Abychom připojili číslo k tomu, kolik by Rusko finančně ztratilo, země údajně přijala příjmy z ropy a plynu v hodnotě přibližně 66 miliard dolarů od začátku války na Ukrajině na začátku února. podle Centrum pro výzkum energie a čistého ovzduší ve Finsku.

Profesor Alexander Mirtchev, vážený profesor vlády na Univerzitě George Masona a místopředseda The Atlantic Council, se těmito otázkami energetické politiky zabývá již léta. já napsal o jeho knize, „Prolog: Megatrend alternativní energie v soutěži Age of Great Power“ lv roce. Tvrdí, že obnovitelné zdroje energie se stanou obchodním bojištěm a posune loajalitu mezi zeměmi. Rusko je v tom všem jedno plakátové dítě. Saúdská Arábie je další: Evropa řekla Saúdům, že se nezajímají o to, co prodávají.

„Mirtchev nastiňuje problémy (ve své knize), které budou zaměstnávat vědce a tvůrce politik po desetiletí,“ napsal Henry Kissinger na přebal knihy.

Na těchto stránkách leží důležitá zpráva pro Gazprom a OPEC obecně: Rusko je pozadu, pokud jde o nový „megatrend“ obnovitelných zdrojů. Jejich ekonomika není o výrobě elektromobilů a větrných turbín. A nyní jejich rozvod se Západem mění jejich bývalé partnery na jejich největší zdroj příjmů. Mirtchev, který zná postsovětský svět lépe než většina ostatních, říká, že Rusko nakonec „zaplatí cenu“, protože Evropa urychlí vytváření domácích zdrojů energie a diverzifikuje se od Ruska.

To vše se samozřejmě snáze řekne a udělá. Na straně čisté energie jsou Evropané dobří v jaderné energii ve Francii a ve větrných turbínách ve Spojeném království, Německu, Dánsku a Nizozemsku. Ale slunce a vítr je nyní čínská hra. a six z 10 největších větrných turbín výrobní společnosti v roce 2021 byly čínské.

Střet titánů mezi velmocemi vyvážejícími energii, jako je Rusko, a žalostná závislost Evropy na ruském plynu povede k nové realitě a protichůdným národním zájmům, včetně přístupu k novým zdrojům životně důležitých komodit souvisejících s energií – z nichž mnohé jsou také vykopány. země (například lithium).

Mirtchev v „The Prologue“ říká, že posun na trhu s obnovitelnými zdroji energie nevyřeší napětí, které fosilní paliva přinesla na světové trhy a geopolitiku. Konkurence by se posunula. Půjde o získání nových vzácných zemin a strategických nerostů potřebných pro nové obranné systémy (vzpomeňte si na baterie s dlouhou životností pro drony nebo autonomní vojenská vozidla).

Tohle není součást ruské kormidelny. Ačkoli je Rusko obrovským zdrojem niklu, největším na světě, ve skutečnosti existuje spousta dalších míst, odkud jej lze získat. Nikl se z velké části používá v autobateriích a nerezové oceli. USA vyrábí velkou část své nerezové oceli z recyklovaného železa a ocelových šrotů a nejsou v tom závislé na Rusku. USA nejsou na Rusku v ničem závislé. To je problém Evropy.

Čím více se obě strany hádají kvůli platbám za zemní plyn a čím déle trvá riziko celoevropského bojkotu ruských fosilních paliv, tím rychleji Rusko zaostává. Zůstanou pozadu, pokud má Mirtčev pravdu, protože „megatrend“ nových energetických materiálů není dnes v Moskvě v popředí zájmu.

Jediný případ, kdy má Rusko zájem o čistější paliva, je, když má v provozu jaderné reaktory Rosatom. Jinak jsou Gazprom a Rosněfť pro stát mnohem lepšími zdroji stálého cash flow.

Rusko: vlevo pozadu?

Pro každého, kdo se zajímá o ruskou makroekonomii, její energetický byznys a globální tlaky ve světě postfosilních paliv, je kniha Mirtchev povinným přečtením a oblíbeným svazkem, který by měl mít po ruce na poličce v kanceláři.

Nejranější kapitoly se zabývají tím, jak se alternativní energie objevila jako sociálně-politický a technologicko-ekonomický megatrend; jaké otázky vyvolává tlak na alternativní energii o geopolitické dynamice a národních sounáležitostech; a co to znamená pro energetickou bezpečnost.

Je jasné, že Rusko bohaté na fosilní paliva by nechtělo přejít na solární a větrnou energii a akumulátory s dlouhou životností. Mohou svou zemi pohánět levně. Více než 70% Ruska je poháněna zemním plynem. Co se stane, když se Evropa rozhodne, že už to nechce? Tržby Gazpromu vzrostly více než% 120 minulý rok. Je jedinou ruskou společností odpovědnou za přepravu zemního plynu do Evropy potrubím, což z ní činí monopol. Když tato poptávka vyschne, vyschnou s ní i příjmy z ruského exportu, pokud se nevěří, že by Čína, Turecko a chudé sousední země v bývalém Sovětském svazu mohly ubrat. Je to možné, ale nepravděpodobné, pokud budou země tlačeny k obnovitelným zdrojům energie jako požadavku na financování, zejména od velkých rozvojových bank (například Světové banky a Evropské banky pro obnovu a rozvoj). Přesto by ruský průmysl měl přístup k hojnému a mega levnému zemnímu plynu.

Mirtchev si myslí, že alternativní energie je katalyzátorem globálních změn s masivními důsledky pro ruskou národní bezpečnost (a národní bezpečnost každého jiného národa).

Rozvoj uhlí a parního stroje v 19. století a nafty a ropy ve 20. století, stejně jako jaderná energie (pro bomby a letadlové lodě), vytvořily hospodářské a vojenské velmoci.

"Energie je měkká síla," říká Mirtchev. „Dnes však vidíme, že je to také tvrdá mocnost, jako tomu bylo například ve druhé světové válce, kdy byly Japonsko i Německo v nevýhodě kvůli nedostatku ropy, a jak nyní vidíme ruský vliv dodávek plynu na Evropská politika ve válce na Ukrajině."

Obchodní války v ekonomice postfosilních paliv

Kolem energetiky se opět rozpalují obchodní nebo ekonomické války.

Nejzřetelnější je mezi USA a Čínou, zatímco Čína dominuje americkým solárním dodavatelským řetězcům, je klíčovým zpracovatelem nerostů, jako je kobalt, a vlastní mnoho nerostů vzácných zemin používaných ve vojenských aplikacích.

USA jsou v další obchodní bitvě s Čínou o solární energii. Ministerstvo obchodu vyšetřuje, zda čínské nadnárodní společnosti obcházejí sankční cla tím, že místo toho vyrábějí solární články a moduly v jihovýchodní Asii.

Více než 80 % dovozu souvisejícího se solárními panely do USA nyní pochází z hrstky chudých zemí jihovýchodní Asie v čele s Vietnamem, o kterém se nikdy nevědělo, že je solární velmocí, dokud se nepřistěhovala Čína.

Jsou tam i americké nadnárodní společnosti.

Rizikem pro USA je, že vedení Demokratické strany je připraveno opustit americkou zdatnost v oblasti fosilních paliv a všeobecnou nezávislost ve prospěch přechodu na solární a větrnou energii, dva komerční sektory, kde jsou USA daleko pozadu.

Mirtchev říká, že Západ nepřenese své nejnovější produktové řady zelených technologií, jako je bateriová úložiště, do asijských zemí za účelem výroby. Čína převzala solární systém prostřednictvím krádeže IP, outsourcingu západními společnostmi a dotací. Ovládli trh se solární energií v době, kdy se USA chtějí stát více závislými na solární energii.

SpaceX, vlastněná Elonem Muskem, staví solární utilitu v Texasu. Bude to 100% čínská solární shromažďování slunečních paprsků nad Boca Chica.

Pro některé bude Čína modelem obnovitelné energie.

„Pokud se Indie dostane do bodu, kdy se rozhodne, že je v jejím národním zájmu mít průlom v alternativní energii, pravděpodobně tak učiní také,“ říká Mirtchev o dotacích a ochranných opatřeních, která mají zdomácnit výrobu obnovitelných zdrojů, spíše než spoléhat na dovozy.

Co se týče lithia a některých minerálů vzácných zemin, Rusko není na těchto trzích v žádné míře, které by stálo za zmínku. Elektromobily budou do Ruska spíše vyváženy, než tam vyráběny.

Když se miliardář oligarcha Michail Prochorov pokusil vyvinout hybridní vůz E-mobile, selhal, informovala BBC již v roce 2014. A přestože je Rusko velkým těžařem, není výrobcem lithia, což je klíčová součást baterií pro elektromobily. Rosatom se prý zapojí. V tomhle jsou za osmičkou.

Prezident Biden nedávno vydal exekutivní příkaz k větší těžbě nerostů používaných v obnovitelných zdrojích v USA a použije zákon o obranné výrobě k vytvoření signálů poptávky, i když stále není jasné, jak to bude fungovat.

Mirtchev říká, že USA musí myslet na „téměř zhodnocování“ kritických minerálů, zejména těch, které mají dvojí použití – jako jsou baterie s dlouhou životností a high-tech zařízení, jako jsou magnety pro stíhačky. "Je před námi dlouhá cesta," řekl.

Rusko má ještě dál.

„Realistická“ energetická pozice v Rusku je stále menšinová. A toto stanovisko, ať už se ho drží jakákoli země, je, že soutěž o ropu, plyn a kritické nerosty pro svět postfosilních paliv je hra s nulovým součtem vzájemné zranitelnosti a – často – spoluzávislosti, říká Mirtchev. Buďte svědky toho, jak Evropa a Rusové soutěží o zemní plyn; a USA a Čína přes solární energii.

A konečně, ten, kdo si myslel, že Rusko nikdy nezkomplikuje život svým evropským partnerům, protože by ohrozilo tamní Gazprom a Rosněfť, se nyní ukázalo jako špatně.

Někdo může namítnout, že jde o odvetu za sankce a za to, co Rusko nazývá krádeží svých rezerv centrální banky. Ale na druhou stranu by Evropa a USA tvrdily, že nic z toho by se nestalo, kdyby ruská armáda nevtrhla na Ukrajinu.

Hmmmm…

Ruský trh s plynem v Evropě vysychá. Není to dočasné, pokud předpokládáme, že Evropa svou touhu překročit hranice uhlovodíků myslí vážně.

Analýza složitých lidských systémů (a trhy jsou přesně takové systémy) není exaktní věda. Nikdo by netipoval, že se rubl vrátí ke své předválečné síle. To vše díky pákovému efektu ruské vlády na zemní plyn a její schopnosti přimět své klienty platit v rublech.

Velká Británie se již vzdaluje ruskému zemnímu plynu. Jiní říkají, že budou následovat, což z obnovitelných zdrojů dělá novou nadcházející energetickou sílu, jak říká Mirtchev ve své knize.