Jedním z nejzákladnějších principů investování je postupné snižování rizika s přibývajícím věkem. To dává smysl, když si uvědomíte, že důchodci nemají ten luxus čekat (nebo kapitál, když na to přijde), až se trh po propadu odrazí. Dilema je zjistit, jak přesně byste měli být v bezpečí vzhledem k životní fázi, ve které se v daném okamžiku nacházíte.
Po celá léta běžně citované pravidlo pomáhá zjednodušit alokaci aktiv. Podle tohoto principu by jednotlivci měli držet procento akcií rovnající se 100 minus jejich věk. Pro typického 60letého člověka by tedy 40 % portfolia měly tvořit akcie. Zbytek by tvořily vysoce kvalitní dluhopisy, vládní dluha další relativně bezpečný majetek.
Key Takeaways
- Snižování míry rizika s přibývajícím věkem je jedním ze základních principů investování.
- Jedním z běžných pravidel alokace aktiv je investovat do akcií procento, které se rovná 100 minus váš věk.
- Lidé žijí déle, což znamená, že může být potřeba toto pravidlo změnit, zejména proto, že mnoho investic s pevným výnosem nabízí nižší výnosy.
- Může mít smysl držet procento akcií rovnající se 110 nebo 120 mínus váš věk.
- Ve své investiční strategii byste měli zvážit další faktory, včetně věku, ve kterém chcete odejít do důchodu, a množství peněz, které si myslíte, že budete potřebovat.
2 důvody ke změně pravidel
Docela přímočaré, že? Ne nutně. Zatímco snadno zapamatovatelný návod může pomoci odstranit část složitosti plánování odchodu do důchodu, možná je čas vrátit se k tomuto konkrétnímu. Za posledních několik desetiletí se toho pro amerického investora hodně změnilo.
Jednak se zde (stejně jako v mnoha vyspělých zemích) neustále prodlužuje délka života. Podle údajů Světové banky se průměrný Američan v roce 77 dožil asi 2020 let ve srovnání s 76 lety v roce 2000. Co z toho plyne? Nejen, že musíme zvětšit naše hnízdní vejce, ale také máme více času na to, abychom vydělali peníze a zotavili se z propadu.
Ve stejnou dobu, Americké státní dluhopisy platí zlomek toho, co kdysi. Od května 2022 vynáší 10letý státní pokladniční poukázku 2.75 % ročně. Na začátku 1980. let mohli investoři počítat s úrokovými sazbami vyššími než 10 %.
Při provádění jakékoli investiční strategie a předtím, než učiníte jakékoli investiční rozhodnutí, se ujistěte, že jste se poradili s finančním profesionálem.
Při provádění jakékoli investiční strategie a předtím, než učiníte jakékoli investiční rozhodnutí, se ujistěte, že jste se poradili s finančním profesionálem.
Revidované směrnice
Pro mnoho investičních profesionálů taková realita znamená, že starý axiom „100 minus váš věk“ vystavuje investorům nebezpečí, že jim v pozdějších letech dojdou prostředky. Někteří upravili pravidlo na 110 mínus váš věk. Lidé s vyšší tolerancí k riziku mohou toto pravidlo dále upravit tím, že půjdou ještě dále na 120 mínus váš věk.
Není divu, že mnozí fondové společnosti Při sestavování vlastních se řiďte těmito revidovanými pokyny (nebo ještě agresivnějšími). prostředky k cílovému datu. Například fondy s cílovým datem 2035 jsou zaměřeny na investory, kterým je aktuálně kolem 50 let (od roku 2020). Ale místo toho, aby alokovali 50 % svých aktiv do akcií:
- Fond Vanguard's Target Retirement 2035 Fund má více než 70 % alokováno do akcií
- Fond T. Rowe Price's Retirement 2035 Fund staví ještě více rizika s více než 50 % investicemi do akcií
Je důležité mít na paměti, že pokyny, jako je tato, jsou pouze výchozím bodem pro vaše investiční rozhodnutí. Různé faktory mohou utvářet investiční strategie, včetně věku při odchodu do důchodu a majetku potřebného k udržení životního stylu.
Vzhledem k tomu, že ženy žijí v průměru téměř o pět let déle než muži, mají v důchodu vyšší náklady než muži a motivuje je být o něco agresivnější. hnízdo vejce.
Existuje správná alokace aktiv podle věku?
Váš věk určuje, jak velké riziko jste ochotni při svých investicích podstoupit. Obecným pravidlem je, že čím jste mladší, tím větší riziko jste schopni tolerovat. Čím jste starší, znamená to, že musíte snížit míru rizika ve svém portfoliu. Obecným pravidlem alokace aktiv podle věku je, že byste měli držet procento akcií, které se rovná 100 mínus váš věk. Pokud je vám tedy 40 let, měli byste držet 60 % svého portfolia v akciích.
Vzhledem k tomu, že očekávaná délka života roste, může být vhodnější změnit toto pravidlo na 110 minus váš věk nebo 120 minus váš věk.
Jaké je staré pravidlo o nejlepší vyváženosti portfolia podle věku?
Staré pravidlo o nejlepší vyváženosti portfolia podle věku je, že byste měli držet procento akcií ve svém portfoliu, které se rovná 100 mínus váš věk. Takže 30letý investor by měl držet 70 % svého portfolia v akciích. S přibývajícím věkem investora by se to mělo změnit.
Ale s jednotlivci, kteří žijí déle, může být pro investory vhodnější změnit toto pravidlo na 110 mínus váš věk nebo dokonce 120 mínus váš věk.
Má změna alokace investičního portfolia podle věku smysl?
Má smysl měnit alokaci portfolia podle věku. Je to proto, že čím jste starší, tím menší riziko můžete tolerovat. Jednoduše řečeno, nemáte čas ztrácet a doplňovat kapitálovou základnu ve vašem hnízdě. Zachování kapitálu je důležité pro ty, kteří jsou blíže důchodu. Jako takové je pro ně důležité finanční zabezpečení, protože se nemohou dočkat, až se trh vrátí zpět.
Bottom Line
Užitečným nástrojem může být založení alokace akcií na věku plánování odchodu do důchodu povzbuzením investorů k pomalému snižování rizika v průběhu času. V době, kdy dospělí žijí déle a získávají méně odměn z „bezpečných“ investic, by však mohl být čas upravit hranici 100 mínus váš věk a podstoupit větší riziko s penzijními fondy.
Zdroj: https://www.investopedia.com/articles/investing/062714/100-minus-your-age-outdated.asp?utm_campaign=quote-yahoo&utm_source=yahoo&utm_medium=referral&yptr=yahoo