S&P 500 a Nasdaq zveřejnily nejhorší den v měsíci poté, co silná data podnítila obavy ze zvýšení sazeb Fedu

Co řídilo trhy

Silná čísla růstu mezd vydáno v pátek V pondělí po nich následovaly robustní údaje pro sektor služeb v USA – obojí pomohlo podnítit obavy, že zvýšení úrokových sazeb Fedu spolu s mírným poklesem rozvahy centrální banky neměly příliš velký dopad na napjatý trh práce.

ISM barometr obchodních podmínek v USA v sektoru služeb byl silnější, než se očekávalo, v listopadu vzrostl na 56.5 %, což je zdravý ukazatel, který signalizuje, že americká ekonomika stále roste stabilním tempem.

"Pokud nic jiného, ​​zpráva o službách ISM je interpretována jako velmi silná, a proto se ekonomika přehřívá, což znamená další zpřísnění Fedu," řekl Will Compernolle, hlavní ekonom FHN Financial v New Yorku. „Ukázalo se, že odolnost spotřebitelů je intenzivnější, než bych očekával. Ve dvou sektorech, které jsou nejvíce citlivé na úrokové sazby – bydlení a automobily – se zpřísnění nasměrovalo na trhy smysluplným způsobem.

Ale bylo tu tolik zadržované poptávky, že vyšší úrokové sazby nezchladily celkové výdaje tak, jak by si Fed přál, protože společnosti musí stále plnit nevyřízené objednávky, řekl po telefonu.

V ostatních ekonomických datech se konečný listopadový PMI globálních amerických služeb S&P zvýšil na 46.2 z 46.1, ale zůstal v kontrakci.

Listopadové údaje o pracovních místech zveřejněné v pátek ukázaly, že průměrné hodinové mzdy vzrostly za poslední rok k listopadu o více než 5 %, což překonalo očekávání ekonomů a vyvolalo obavy, že silný růst mezd bude nadále podporovat inflaci, uvedli tržní stratégové.

K řízení pomohly i obavy z agresivnějšího Fedu Výnosy státní pokladny vyšší, což zvyšuje tlak na akcie. Výnos z 10letého dluhopisu v pondělí vzrostl o 9.6 bazických bodů na 3.6 %. Výnosy státních pokladničních poukázek se pohybují nepřímo k cenám a výnosy za poslední měsíc prudce klesly, což bylo způsobeno posunem očekávání ohledně tempa zvyšování sazeb Fedu.

Pondělní údaj o službách ISM „překvapen vzhůru, což naznačuje, že ekonomika stále běží nad svou dlouhodobě udržitelnou trajektorií a že Fed bude muset v roce 2023 zpomalit ekonomiku více, než se očekávalo,“ řekl Bill Adams, z Dallasu. hlavní ekonom společnosti Comerica Inc. CMA, řekl po telefonu.

Na jiných trzích zprávy, známky toho, že čínská vláda zmírňuje svá omezení COVID pomohl hongkongskému indexu Hang Seng
HSI,
+ 4.51%
skončit se ziskem 4.5 %.

Viz také: Čínští ADR a provozovatelé kasin se shromažďují na znamení zmírnění COVID

Mezitím, futures na ropu skončila níže v pondělí, den po nedělním rozhodnutí OPEC a jeho spojenců ponechat produkční kvóty beze změny.

Klesající ceny akcií pomohly řídit index volatility CBOE
VIX,
+ 8.87%,
také známý jako VIX, v pondělí zpět nad 20. Ukazatel volatility v posledních týdnech prudce poklesl, když akcie rostly, což by mohlo signalizovat uspokojení, které by nakonec mohlo akciím ublížit, řekl Jonathan Krinsky, hlavní technik trhu ve společnosti BTIG, v poznámce pro klienty.

Zaměřené společnosti

• Tesla Inc.
  TSLA,
  -6.37%
  akcie skončily o 6.4 % níže po zprávách o hrozícím omezení výroby v továrně v Šanghaji, ačkoli výrobce elektrických vozidel tyto zprávy popřel.

• Společnost GameStop Corp.akcie třídy A
  GME,
  -7.12%
  skončila o 7.1 % před společností výsledky za třetí čtvrtletí, které mají být zveřejněny po středečním uzavření trhu. Analytici hledají zužující se ztrátu od prodejce videoher.

• Akcie amerických leteckých společností a výrobců letadel se v pondělí obchodovaly výše, čímž se vzepjal širší trend akcií. Boeing Co.
  BA,
  + 1.22%
  a United Airlines Holdings Inc.
  UAL,
  + 2.60%
  patřily k nejlepším v indexu S&P 500 a skončily o 1.2 % a 2.6 %.

• Akcie společnosti Salesforce, Inc.
  CRM,
  -7.35%
  skončila o 7.4 % poté, co společnost potvrdila své CEO Stewart Butterfield opouští společnost následující Bret Taylor, co-CEO, který odlétá koncem ledna.

-– Jamie Chisholm přispěl zprávou k tomuto článku.