S&P 500 a Nasdaq zaznamenaly třetí den zisků po minutách Fedu, které poukazují na další velké zvýšení sazeb tento měsíc, aby se vypořádalo s inflací

Co řídilo trhy

Akcie se přidaly k řadě zisků poté, co byl ve středu zveřejněn zápis z červnového zasedání Federálního rezervního systému zopakovali rozhodnutí představitelů Fedu jednat agresivně prostřednictvím zvyšování úrokových sazeb vzhledem k rostoucím obavám z možnosti zakořenění inflace v ekonomice.

Představitelé Fedu „uznali, že zpevnění politiky by mohlo na čas zpomalit tempo hospodářského růstu,“ stojí v zápisu. Uvedli také další velké zvýšení sazeb o 50 nebo 75 bazických bodů, které bude pravděpodobně schváleno koncem tohoto měsíce.

"Tyto minuty odrážejí téměř extrémní obavy nebo panickou situaci, ve které se Fed ocitl," řekla telefonicky Kathy Jonesová, hlavní stratégka pro fixní příjmy ve Schwabově centru pro finanční výzkum.

"Ale za tři týdny se toho hodně změnilo," řekla a poukázala na ústup cen ropy v USA pod 100 dolarů za barel, známky zpomalení růstu a stoupající americký dolar, což by mohlo odrážet obavy z recese. "Vypadá to jako velmi odlišný svět před třemi týdny."

Důkazy o pomalejším ekonomickém růstu se již začaly ukazovat, protože Fed pracuje na dramatickém zvýšení úrokových sazeb a snížení své bilance, aby posílil svůj boj proti vysoké inflaci.

ISM barometr obchodních podmínek ve společnostech orientovaných na služby, jako jsou restaurace, hotely a maloobchodníci mírně klesl na 55.3 % v červnu a dosáhl nejnižší úrovně za dva roky. Hodnota nad 50 % ukazuje na expanzi aktivity.

"Mluvte o tom," řekl Gaurav Mallik, hlavní investiční stratég ze State Street Global Advisors, o dopadu tvrdších tónů v poslední době ze strany představitelů Fedu a dalších centrálních bankéřů o potřebě přísnější měnové politiky, aby se snížily vysoké životní náklady po celém světě.

"Očekáváme, že zničení poptávky je již na cestě," řekl Mallik po telefonu. I když považuje vyšší úrokové sazby za nezbytné, aby pomohly snížit inflaci zpět na 2% cíl Fedu, obává se také, že „globální tsunami“ monetárního utahování by mohlo způsobit riziko spuštění hlubší americké recese.

Výnosy státních dluhopisů se ve středu odpoledne opět obrátily s dvouletým výnosem obchodování výše 10letý výnos.

"V poslední době se hodně diskutovalo o tomto příběhu o recesi, zejména s invertováním výnosové křivky letos potřetí," řekl Lindsey Bell, hlavní trhový a peněžní stratég společnosti Ally, telefonicky. "Trh prostě zůstává na okraji, protože je tu jen značné množství nejistoty."

Bob Miller ze společnosti BlackRock, šéf společnosti America Fundamental Fixed Income, v komentářích zaslaných e-mailem uvedl, že se zdá, že Fed má „úzkou cestu“, protože pracuje na snižování inflace, aniž by „narušil hospodářské oživení“.

Dříve japonský Nikkei 225
NIK,
-1.20%
ztratil 1.2 % a čínský Shanghai Composite
SHCOMP,
-1.43%
propadl o 1.4 % poté, co se ukázalo, že Peking opět bojuje s propuknutím COVID-19 v několika regionech země. Ale evropské akcie se zotavily díky indexu STOXX Europe 600
FXXP00,
+ 0.54%
uzavření o 1.7 % výše a londýnský index FTSE 100
UKX,
+ 1.17%
zisk 1.2%.

Zaměřené společnosti

• Microsoft Corp.
  MSFT,
  + 1.28%
  Akcie vzrostly o 1.3% i poté, co AP oznámil, že jeho získávání vydavatele her Activision Blizzard
  ATVI,
  -0.63%
  bude čelit antimonopolní kontrole ve Spojeném království poté, co regulační orgány ve středu oznámily, že zahájily počáteční vyšetřování dohody o hodnotě 69 miliard dolarů.

• Společnost Target Corp.
  TGT,
  -0.62%
  akcie po oznámení oznámily 0.6 %. nová řada výhod a propagačních akcí na školní sezónu v době, kdy rodiče a učitelé pociťují tlak inflace.

• Kornit Digital Ltd.
  KRNT,
  -25.67%
  akcie ve středu klesly o 25.7 % poté, co společnost snížila své akcie prognóza pro druhé čtvrtletí Úterý a navrhl, že třetí čtvrtletí nebude o moc lepší.

• Akcie společnosti Společnost Rivian Automotive Inc.
  RIVN,
  + 10.42%
   po výrobci elektrických vozidel ve středu vzrostl o 10.4 %. hlášeny dodávky a výroba ve druhém čtvrtletí, která byla „v souladu s očekáváním společnosti“.

• Uber
  Uber,
  -4.53%
  a DoorDash
  POMLČKA,
  -7.40%
  padl po Amazonka
  AMZN,
  + 0.73%
   uzavřel partnerství s Grubhub, jednotka Just Eat Takeaway
  PROUD,
  + 13.77%

• Tesla
  TSLA,
  -0.57%
  akcie klesly o 0.6 %, i když Výrobce elektrických vozidel prodal v červnu asi 78,000 142 vozidel vyrobených v Číně, což je o XNUMX% od květnaVyplývá to z předběžných údajů, které ve středu zveřejnila Čínská asociace osobních automobilů.

Jiné trhy

• Hrubé ceny uzavřena na medvědím trhu, s futures na ropu West Texas Intermediate
  CL.1,
  -1.12%

  CLQ22,
  -1.12%
  pokles o 1 % na 98.53 USD za barel.

• Zlaté futures
  GC00,
  -1.47%
  klesl o 1.6 % a ustálil se na 1,736.50 XNUMX dolaru za unci, zapsali svou nejdelší sérii proher od března 2019. Žlutý kov může bojovat, když se dolar zotavuje.

• Bitcoin
  BTCUSD,
  -0.75%
  klesl o 0.5 %, aby se obchodoval pod 20,300 XNUMX USD.

– Jamie Chisholm přispěl k tomuto článku reportáží