Ropa bude do roku 2024 čelit „vážnému problému“, protože výrobní kapacita dojde, varuje Goldman – zde jsou 3 velké zásoby ropy s výnosy až 4 %

Ceny ropy se v posledních měsících ochladily, ale Goldman Sachs vidí na obzoru výrazné oživení.

Na okraj konference v Saúdské Arábii předpovídá globální šéf výzkumu komodit Goldman Jeff Currie, že ceny ropy by se letos mohly vyšplhat zpět nad 100 dolarů za barel.

Analytik vidí rostoucí poptávku po ropě z Číny. Mezitím sankce proti Rusku pravděpodobně sníží export ropy ze země.

„Právě teď jsme stále vyrovnaní do přebytku, protože Čína se ještě musí plně zotavit,“ řekl Currie Bloombergu. Analytik ale poznamenává, že do května by se trh s ropou mohl přehoupnout do deficitu nabídky.

A to není všechno.

„Dojdou nám volné výrobní kapacity? Potenciálně do roku 2024 začnete mít vážný problém.“

Nenechte si ujít

Ekonomika 101 nám říká, že nedostatek žene ceny nahoru. Pokud má Currie pravdu a ceny ropy vystřelí nahoru, producenti ropy jsou připraveni z toho těžit.

Zde je pohled na tři velké zásoby ropy. Wall Street už v této trojici vidí vzhůru.

Skořápka

Shell (SHEL) se sídlem v Londýně je nadnárodním energetickým gigantem působícím ve více než 70 zemích. Produkuje kolem 3.2 barelů ropného ekvivalentu denně, má zájem v 10 rafinériích a v roce 64.2 prodala 2021 milionů tun zkapalněného zemního plynu.

Je to základ i pro globální investory. Shell je kotován na londýnské burze cenných papírů, Euronext Amsterdam a New York Stock Exchange.

Akcie společnosti kótované na NYSE za poslední rok vzrostly o 5 %.

Analytik Piper Sandler Ryan Todd vidí příležitost v ropném a plynárenském supermajorovi. Analytik má rating Shell „overweight“ a cílovou cenu 70 USD.

Příběh pokračuje

Vzhledem k tomu, že Shell se dnes obchoduje za přibližně 58.50 USD za akcii, Toddův cenový cíl implikuje potenciální nárůst o 20 %. Akcie také nabízí dividendový výnos 4.0 %.

Chevron

Chevron (CVX) je další ropný a plynárenský supermajor, který těží z komoditního boomu.

V roce 2022 společnost vykázala zisk 35.5 miliardy USD, což představovalo 127% nárůst oproti roku 2021. Tržby a ostatní provozní výnosy dosáhly v roce 235.7 celkem 2022 miliardy USD, meziročně o 51 % více.

Minulý měsíc představenstvo Chevronu schválilo 6% zvýšení čtvrtletní dividendové sazby na 1.51 dolaru na akcii. To dává společnosti roční dividendový výnos 3.5 %.

Čtěte více: Vaše hotovost je odpad: 4 jednoduché způsoby, jak ochránit své peníze před rozpálenou inflací (aniž byste byli géniem akciového trhu)

Akcie si také užily pěkné oživení, za posledních 23 měsíců vzrostly o 12 %.

V lednu analytička Barclays Jeanine Wai zopakovala „overweight“ rating Chevron a zároveň zvýšila cílovou cenu z 196 USD na 212 USD. To znamená potenciální nárůst o 24 % ze současných úrovní.

Exxon Mobil

Exxon Mobil (XOM) je větší než Shell a Chevron s tržní kapitalizací přes 460 miliard dolarů.

Společnost se také může pochlubit nejsilnějším výkonem cen akcií ze všech tří — akcie Exxon vzrostly za poslední rok o 36 %.

Není těžké pochopit, proč se investorům akcie líbí: gigant produkující ropu tryská zisky a peněžní toky v tomto prostředí cen komodit. V roce 2022 společnost Exxon vydělala 55.7 miliardy dolarů, což je obrovský nárůst z 23.0 miliard dolarů v roce 2021. Volný peněžní tok dosáhl za rok 62.1 miliardy dolarů, ve srovnání s 37.9 miliardami dolarů v roce 2021.

Solidní finanční výsledky umožňují společnosti vrátit hotovost investorům. Exxon vyplácí čtvrtletní dividendy ve výši 91 centů na akcii, což představuje roční výnos 3.2 %.

Analytik Bank of America Doug Leggate má na Exxonu rating „koupit“ a cílovou cenu 140 USD – přibližně o 25 % výše, kde akcie stojí dnes.

Co číst dál

Tento článek poskytuje pouze informace a neměl by být vykládán jako rada. Je poskytován bez jakékoli záruky.