Loňský rok byl pro většinu investorů brutální, to prostě nejde obejít. The S&P 500 index klesl o 19 % v průběhu roku, ošlehaný řadou protivětrů včetně tvrdošíjně vysoké inflace, přechodu Federálního rezervního systému na zpřísnění měnové politiky, dodavatelských řetězců, které se jen tak nerozpakovaly, čínských dlouhotrvajících blokovacích politik, ruské války na Ukrajině… seznam byl dlouhý.
Ztráty tohoto rozsahu s sebou ale přinášejí příležitosti v podobě nižších cen akcií. Akcioví analytici v Morgan Stanley se této základní tržní pravdě nevyhýbali a mezi jejich výběry jsou některé fundamentálně zdravé akcie, které zaznamenaly strmé ztráty na ceně akcií v roce 2022.
Použili jsme platformu TipRanks k získání podrobností o dvou z těchto tipů; Analytici Morgan Stanley vidí u obou více než 50% růst, takže se na to nyní podívejme blíže.
Lifestance Health Group (LFST)
Začneme s Lifestance Health Group, společností založenou před pouhými 5 lety, která rychle zaujala vedoucí pozici v oblasti poskytovatelů duševního zdraví. Lifestance nabízí širokou škálu osobních i virtuálních ambulantních služeb péče o duševní zdraví pro dospělé, dospívající a děti prostřednictvím přibližně 600 center ve 32 státech. Společnost se může pochlubit týmem více než 5,400 XNUMX psychologů a terapeutů, pokročilých praktických sester a psychiatrů.
Jako segment zdravotní péče má duševní zdraví neustále rostoucí profil. Společenské stigma dlouho připisované těmto problémům začalo ustupovat a pacienti jsou ochotnější a pravděpodobnější vyhledat léčbu. Toto je základní fakt, který přinesl Lifestance stálý postupný nárůst tržeb – mírný, i když reálný – od uvedení na burzu v létě 2021. V posledním oznámeném čtvrtletí, 3Q22, společnost vykázala na burze celkem 217.6 milionů USD. horní linie, meziroční zisk 25 %, neboli 43.8 milionu USD.
Zlepšení došlo i na spodním řádku. Společnost Lifestance vykázala ve čtvrtletí čistou ztrátu 37.9 milionu USD ve srovnání se ztrátou 120.5 milionu USD v období předchozího roku. Ztráta za 3Q22 byla připsána především „nákladům na kompenzaci na základě akcií“ v celkové výši 34.9 milionu USD. Pozitivní je, že společnost vykázala upravený EBITDA ve výši 15.4 milionu USD, což je meziroční nárůst o 43 %.
V rozvaze společnost Lifestance zaznamenala ve 5.7. čtvrtletí cash flow z operací ve výši 3 milionu USD, celkem 16.9 milionu USD za devět měsíců do 30. září 2022. K tomuto datu měla společnost 90.3 milionu USD v hotovosti a čistý dlouhodobý dluh ve výši 212 milionů $.
Klíčovým bodem pro investory v poslední zprávě o výnosech byl výhled, který zaostal za očekáváním analytiků. Společnost předpověděla příjmy za čtvrté čtvrtletí mezi 4 miliony a 215 miliony USD, což je o 220 % méně. Akcie od té doby klesly o 8 %.
Nicméně, 5hvězdičkový analytik Morgan Stanley Ricky Goldwasser nedávno zvýšila své hodnocení akcie z Equal-weight (tj. Neutrální) na Overweight (tj. Buy). Na podporu tohoto postoje Goldwasser poukazuje na nové vedení společnosti a její plány na zlepšení udržení a produktivity lékařů.
„LifeStance se začala zabývat zpětnou vazbou lékařů s cílem zlepšit čistý růst a produktivitu lékařů. Mezi nové iniciativy patří: přidání zdrojů v první linii pro přilákání a udržení talentů, vybudování nového call centra pro řešení fakturace pacientům a zkrácení časových os pověření. Společnost také začíná využívat technologii ke zlepšení konverze trychtýře pacienta. Je pozoruhodné, že její platforma pro online rezervaci a příjem (OBIE) byla spuštěna ve 14 státech a očekává se, že do konce Q32'2 bude fungovat ve všech 23 státech,“ uvedl Goldwasser.
„Za povšimnutí,“ dodal analytik, „pokud by LifeStance zlepšila udržení lékařů z dnešních 80 % na úroveň před IPO 87 %, mohlo by to v roce 30 přidat více než 3 milionů dolarů nebo 2024 % oproti našemu odhadu. .“
Spolu se svým nadváženým ratingem zde Goldwasser dává akciím LFST cílovou cenu 8 USD, což naznačuje roční růstový potenciál akcie 61 %. (Chcete-li sledovat Goldwasserův záznam, klikněte zde)
Celkově existuje 6 nedávných recenzí analytiků pro akcie LFST, které ukazují rovnoměrné rozdělení: 3 nákupy a 3 držení pro konsensuální hodnocení mírného nákupu. Akcie se obchodují za 4.98 USD a jejich průměrná cena je 7.46 USD, což znamená nárůst o 50 % v příštích 12 měsících. (Podívejte se na předpověď akcií LFST na TipRanks)
Společnost Definitive Healthcare Corporation (DH)
Další na řadě je Definitive Healthcare, společnost zabývající se softwarem a analýzou dat, jejíž zákaznickou základnu tvoří lékaři, plátci, nemocnice a konzultanti na straně poskytovatelů v tomto odvětví. Definitive nabízí datovou platformu na modelu SaaS, která uživatelům umožňuje shromažďovat, třídit, chápat a procházet informace na trhu zdravotní péče. Definitive nazývá svůj produkt health commercial intelligence a chlubí se, že jej používá více než 2.5 milionu lékařů a dalších praktiků a více než 9,300 XNUMX nemocnic po celé zemi.
V posledních letech evidentní výhody, které analýza dat přináší podnikům všeho druhu, proměnily tento obor ve velký podnik sám o sobě. Definitive se na této vlně svezl k úspěchu a od svého IPO v září 2021 společnost zaznamenala rostoucí trendy v tržbách i výdělcích. Poslední sada finančních výsledků, kterou společnost Definitive zveřejnila, byla za 3Q22 a vykázala 33% meziroční nárůst v horní linii na 57.4 milionu USD. Za stejné období vzrostl upravený zisk na akcii společnosti z pouhého 1 centu na 6 centů. EPS nejen vykázal silný meziroční růst, ale také překonal odhad 5 centů.
Podnik Definitive také přinesl spoustu peněz. Nevyužitý volný peněžní tok ve třetím čtvrtletí dosáhl 15.5 milionu USD, což je působivých 27 % tržeb.
Akcie však nebyly schopny odolat medvědím podmínkám roku 2022 a v průběhu roku ztratily 60 % své hodnoty.
To znamená, při pohledu dopředu, Morgan Stanley Craig Hettenbach na DH vidí spoustu oblíbených věcí. Pětihvězdičkový analytik píše: „Zatímco makrotlaky mají větší než očekávaný dopad na růst směřující do roku 5, společnost Definitive řídí podnikání dobře a očekáváme, že si společnost udrží nejlepší ziskovost ve své třídě. Je to raná směna pro přijetí analytiky ve zdravotnictví a společnost Definitive má velký náskok, využívá své primární zdroje dat a AI engine k výraznému posílení prodejního úsilí zákazníků. S méně než 2023% penetrací zákazníků a TAM ve výši 3 miliard USD vidíme dlouhou dráhu růstu."
Při pohledu z této pozice Hettenbach hodnotí akcie DH nadváhou (tj. Koupit) s cenovým cílem 18 USD, což naznačuje roční potenciální zisk 51 %. (Chcete-li sledovat Hettenbachův traťový rekord, klikněte zde)
Díváme se zde na další akcie s rovnoměrným rozdělením mezi recenzemi analytiků; 12 nedávných recenzí je 6 až 6 pro nákupy a držení, což dává akciím jejich konsensuální hodnocení Mírný nákup. DH se prodává za 11.91 dolaru a jeho průměrná cílová cena 15.33 dolaru naznačuje, že má letos před sebou ~29% nárůst. (Podívejte se na předpověď akcií DH na TipRanks)
Chcete-li najít dobré nápady pro obchodování s akciemi za atraktivní ocenění, navštivte TipRanks ' Nejlepší akcie koupit, nástroj, který sjednocuje všechny majetkové poznatky TipRanks.
Odmítnutí odpovědnosti: Názory vyjádřené v tomto článku jsou pouze názory analytiků. Obsah je určen pouze pro informační účely. Před provedením jakékoli investice je velmi důležité provést vlastní analýzu.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/morgan-stanley-pounds-table-2-183519225.html