Microsoft Stock: Jak nástroj RSI Momentum pomohl potvrdit jeho vrchol

Kdy Microsoft (MSFT) dosáhl vrcholu na 349.67 22. listopadu, obrat z nových maxim v těžkém objemu nevypadal tak ošklivě. A dalších šest týdnů se tento pokles nezdál příliš hrozivý. Přesto detailní pohled na každodenní akci v akcie společnosti Microsoft naznačení kupci byli unavení.

X

Navíc ukazatel hybnosti, známý jako index relativní síly (RSI), mohl investorům pomoci rozhodnout se zablokovat zisky po statečném zotavení společnosti Microsoft z popela medvědího trhu s koronaviry v roce 2020.

Microsoft Stock: Jak to vyvrcholilo v listopadu

22. listopadu akcie Microsoftu proměnily 1.9% počáteční zisk na 1% ztrátu do konce dne. Objem byl těžký, ale ne nejtěžší za poslední měsíce. Technologie megacap klesla během následujících dvou týdnů o 9 % a testovala svůj 50denní klouzavý průměr.

Do té doby korekce vypadala normálně, až na skutečnost, že od 22. listopadu do 3. prosince bylo šest z jejích sedmi propadových dní ve skutečně velkém objemu. Instituce zjevně prodávaly. Navíc se začala tvořit nová základna, která však nikdy neskončila.

Začátkem ledna pak Microsoft propadl 50denním klouzavým průměrem a objem se každým dnem zrychloval. Hra skončila pro skvělý běh akcií.

Mezitím RSI - nezaměňovat s IBD Relativní hodnocení pevnosti nebo čára relativní síly — ukázal zvláštní divergenci.

Jak ukazuje doprovodný graf, od července do konce listopadu se 14denní indikátor hybnosti obchodoval výrazně nad neutrální hodnotou 50. RSI vytvořený J. Wellesem Wilderem porovnává průměrný zisk během dnů růstu akcie vs. průměrný pokles během dnů poklesu. Akcie často vykazují RSI mezi 40 a 60. David Keller, autorizovaný tržní technik a hlavní stratég trhu na StockCharts.com říká, že úroveň 50 zaznamenává „rovnováhu mezi kupujícími a prodávajícími“.

Podívejte se na změnu rozsahu RSI

Keller hledá divergenci mezi akciovou akcí a RSI; který signalizuje potenciální změnu celkového trendu, je ve hře.

Jak se akcie Microsoftu dostaly na nová maxima, RSI během několika období vyskočil nad 70 – úroveň překoupenosti. Skvělé akcie mohou zůstat překoupené po dlouhou dobu.

Měsíc prosinec však přinesl zásadní změnu.

Microsoft obchodoval blízko svého vrcholu, ale RSI začal leptat nižší maxima a nižší minima. Pak v prvním lednovém týdnu klesla pod tuto neutrální úroveň 50 a dokonce prolomila 40.

MarketSmith neukazuje RSI. Stochastický oscilátor, další měřítko cenové hybnosti, se však v posledním prosincovém týdnu, těsně před začátkem strmého propadu akcií Microsoftu, nedokázal udržet v překoupeném pásmu.

RSI A Pozorování Pozitivního Zvratu

Mezitím Keller sledoval podobnou divergenci v FedEx (FDX), ale v opačném směru.

Od března do června FedEx překonal 200, klíčovou psychologickou cenovou hladinu pro manažery fondů, nejméně pětkrát. Na letošním minimu 192.82 akcie klesly téměř o 40 % ze svého maxima 2021 z května 319.90. Ale RSI od poloviny března nezasáhla přeprodané území – konkrétně žádnou úroveň pod 30.

"FDX je v klíčovém okamžiku," řekl Keller. Když se akcie obchodují v medvědí fázi, RSI obvykle zůstává pod 50, ale nikdy se nedostane nad 60 až 70.

RSI společnosti FedEx 15. června dosáhlo 61.67, což je jedna z jeho nejvyšších úrovní v roce 2022.

„Od března do května akcie klesly, ale RSI dělalo sérii vyšších minim. Může se cena dostat přes 240? Nyní máte nastavení a nyní čekáte na spuštění,“ dodal Keller.

Sledujte Chung na Twitteru: @sitochung a @IBD_DChung

MOHLO BY SE VÁM TAKÉ LÍBIT:

Zde jsou současní dlouhodobí lídři

Akcie IBD 50 ke sledování

Toto je stále zlaté pravidlo investování

Kdy prodat akcie: Sledujte dlouhodobou akci pod touto klíčovou úrovní

Připojte se k IBD naživo a naučte se nejlepší techniky čtení a obchodování s grafy od profesionálů