Výdělky Intel: Použití Straddle k sázce na větší než očekávaný pohyb

Čipový obr Intel (INTC) oznámí své zisky za čtvrté čtvrtletí 26. ledna. Trh s opcemi v současné době implikuje 7% nárůst příjmů Intelu, což je méně než průměr 7.6%, který Intel posunul oproti minulým zveřejněným ziskům.

X

Analytici odhadují EPS ve výši 20 centů při tržbách 14.53 miliardy USD. Pokud má Intel větší posun ve zprávě, než se očekávalo, investoři mohou k zisku využít rozkročení.

Straddle je opční strategie, kde investor nebere žádný pohled na směr nahoru nebo dolů akcií na počátku. Místo toho obchodník věří, že akcie se budou pohybovat oběma směry více, než trh očekává.

Umístění Straddle na Intel Stock

Vzhledem k tomu, že Intel se na konci čtvrtka obchoduje za 30.25:30, investoři mohou zvážit umístění rozkročeného kola nákupem 30 call a 27 put po expiraci 2.60. ledna. Tento obchod lze provést za debet 260 USD za akcii, což se také shoduje s maximální ztrátou 30 USD, pokud se akcie obchodují přesně ve XNUMX při vypršení platnosti.

Tento obchod přinese zisk, pokud Intel po expiraci obchoduje pod 27.40 nebo nad 32.60. V případě výpadku zisku je maximální zisk z tohoto obchodu neomezený.

Dokud bude implicitní krok utlumený, investorům může být lépe, když tento obchod uskuteční příští týden nebo dokonce až den před událostí Intelu. To povede k menšímu debetu a bližšímu zlomu, i když to stojí za kratší dobu v obchodu.

Rozbití předchozích pohybů v příjmech společnosti Intel

Implikovaný 7% posun na ziskové události Intelu vypadá na levnějším konci ve srovnání s 7.6%, které Intel v průměru realizoval. Nedávné výnosové události byly navíc stále volatilnější, s pohyby o 8.5 % ve 2. čtvrtletí a 10.5 % ve 3. čtvrtletí.

Jak se mění makroekonomické podmínky, může také pomoci podívat se na konkurenty, abyste viděli, kde se jejich implikované zisky pohybují vzhledem k historickým průměrům. Advanced Micro Devices (AMD) oznámí své zisky za čtvrté čtvrtletí 31. ledna s implikovaným pohybem 7.1 % – výrazně nad 5.7 % průměrným realizovaným pohybem.

Z toho by se dalo vyvodit, že implikovaný pohyb zisku Intelu může být ve srovnání s AMD podhodnocený a také by mohl představovat příležitost pro investory prodat straddle na AMD a koupit straddle na Intelu.

Přesto je důležité zdůraznit, že výdělky jsou přirozeně nepředvídatelné a tento typ obchodu může snadno vést ke dvěma ztrátovým obchodům.

Akcie Intelu klesají od dubna 2021 a mají skromné ​​IBD Složené hodnocení z 19 a Relativní hodnocení pevnosti z 22. Zatímco akcie stále zůstávají hluboko pod svými Průměr za 200 dní nedávno měli mírný náraz a nyní jsou nad hranicí 50 dnů.

MOHLO BY SE VÁM TAKÉ LÍBIT:

Předpověď akciového trhu na rok 2023: Výzvy jsou hojné

Získejte zdarma zpravodaje IBD: Příprava trhu | Technická zpráva | Jak investovat

Co je CAN SLIM? Pokud chcete najít výherní akcie, měli byste to lépe vědět

IBD Live: Učte se a analyzujte růstové akcie s profesionály

Nástroje MarketSmith mohou pomoci individuálnímu investorovi