Navzdory agresivnímu zvyšování sazeb Fedu spořicí účty stále tolik neplatí. Dokonce i sedmimístné hnízdní vejce nemusí stačit k vytvoření požadovaného příjmu podporovat pohodlný důchod.
Proto by důchodci měli zvážit přehlížený aspekt akciového trhu: uzavřené fondy.
Uzavřené fondy získávají kapitál vydáním pevně stanoveného počtu akcií, které nelze splatit. Tyto akcie lze nakupovat a prodávat na trhu, ale nelze vytvářet nové akcie.
Jednou z výhod této struktury je, že manažeři uzavřených fondů nemusí odkládat velkou hotovostní rezervu na splacení akcionářů, kteří chtějí odkoupit své akcie. Když dojde k poklesu trhu a investoři spěchají za odchody, manažeři otevřených fondů možná budou muset prodat aktiva se slevou, aby získali hotovost, aby splnili odkupy investorů.
Mezitím mohou manažeři uzavřených fondů jednoduše „koupit“.
Navíc v éře potlačených výnosů – průměrná společnost z indexu S&P 500 v současnosti platí pouze 1.6 % – některé uzavřené fondy stále nabízejí nadrozměrné distribuce.
Zde je pohled na dva obzvláště štědré.
Nenechte si ujít
Nuveen Real Estate Income Fund (JRS)
Existuje důvod, proč mnoho investorů tíhne k nemovitostem: vytvořily více bohatství než všechny ostatní třídy aktiv dohromady.
Působí také jako zajištění proti inflaci: jak rostou ceny surovin a práce, výstavba nových nemovitostí je dražší. A to žene cenu stávajících nemovitostí nahoru.
Vzhledem k tomu, že ceny nájmů po celé zemi v tomto inflačním prostředí rostou, mají investoři do nemovitostí příležitost získat zvýšený příjem.
Nuveen Real Estate Income Fund je uzavřený fond zaměřený na tento konkrétní sektor. Jejím cílem je „vysoký běžný příjem a zhodnocení kapitálu“.
Fond investuje do výnosových kmenových akcií, prioritních akcií, konvertibilních prioritních akcií a dluhových cenných papírů vydaných společnostmi v sektoru nemovitostí.
Zejména nejméně 75 % aktiv spravovaných JRS bude investováno do cenných papírů s investičním ratingem.
K 30. červnu byly hlavními pěti odvětvími fondu specializované REIT (21.3 %), rezidenční REIT (21.1 %), kancelářské REIT (14.9 %), maloobchodní REIT (14.5 %) a průmyslové REIT (12.3 %).
JRS vyplácí čtvrtletní distribuce 20.90 centů na akcii, což znamená roční výnos 8.6 %.
Fond má čistou hodnotu aktiv 10.12 USD na akcii a cenu akcií 9.72 USD – což znamená, že se obchoduje se zhruba 4% slevou z jeho NAV.
Fond zdravotnických příležitostí Tekla (THQ)
Zdravotnictví slouží jako klasický příklad defenzivního sektoru díky jeho nedostatečné korelaci s vzestupy a pády ekonomiky.
Investoři, kteří hledají příjem, mohou využít fond Tekla Healthcare Opportunities Fund k proniknutí do tohoto sektoru.
Tento uzavřený fond investuje napříč všemi zdravotnickými subsektory a napříč kapitálovou strukturou společnosti. Jeho největší sektorové expozice byly farmacie (29.0 %), poskytovatelé zdravotní péče a služby (24.7 %), biotechnologie (13.7 %), zdravotnické vybavení a zásoby (13.6 %) a lékařské přístroje a diagnostika (5.6 %) na konci roku Červen.
V portfoliu THQ můžete najít mnoho průmyslových těžkých vah, jako jsou UnitedHealth Group, Johnson & Johnson, AbbVie, Pfizer a Cigna.
Zde je úhledná část: Zatímco většina společností vyplácejících dividendy dodržuje čtvrtletní distribuční plán, fond Tekla Healthcare Opportunities Fund vyplácí akcionářům měsíčně.
Právě nyní má fond měsíční distribuční sazbu 11.25 centů na akcii, což odpovídá ročnímu výnosu 6.7 %.
THQ se v současné době obchoduje za 20.09 USD za akcii – přibližně 7.5% diskont oproti NAV ve výši 21.73 USD na akcii.
Co číst dál
Tento článek poskytuje pouze informace a neměl by být vykládán jako rada. Je poskytován bez jakékoli záruky.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/attention-retirees-two-cefs-yielding-173500094.html