Společnost v roce 2022 zpomalila rychlost zpětných odkupů ve srovnání s tím, kdy v roce 7 alokovala 2021 miliard dolarů.
„Některé investory může zklamat to, že Berkshire odkoupila zpět méně akcií, než mnozí analytici očekávali vzhledem k tomu, že hodnota akcií Berkshire ve třetím čtvrtletí klesla,“ řekl TheStreet Robert Johnson, profesor na Heider College of Business, Creighton University. "Mnozí se domnívali, že Buffett a jeho kolegové by znovu odkoupili více akcií."
Buffett již mnoho let říká investorům Berkshire Hathaway, aby se soustředili na provozní zisky společnosti, protože přesněji demonstrují finanční výkonnost společnosti, místo aby zkoumali její nerealizované zisky z jejích majetkových účastí.
Provozní zisk Berkshire po zdanění na akcii třídy A se ve třetím čtvrtletí zvýšil o 23 % na 5,290 4,200 USD, čímž překonal konsensuální odhady FactSet ve výši XNUMX XNUMX USD.
Celkové zisky společnosti, které odrážejí nerealizované ztráty ve výši asi 10 miliard dolarů z vlastnictví akcií, které k 305. září činily 30 miliard dolarů, vykázaly ztrátu 2.7 miliardy dolarů. V období před rokem vykázal Berkshire zisk po zdanění ve výši 10.3 miliardy dolarů.
Buffett je fanouškem státních pokladničních poukázek a dává přednost tomu, aby tam držel svou hotovost. Načasování společnosti pomohlo generovat další hotovostní úrovně, protože sazby byly na začátku roku blízko nule a nyní dosahují výnosu 4 %.
"Další dobrou zprávou pro akcionáře Berkshire je, že s rostoucími úrokovými sazbami bude velký poklad vydělávat větší úrok," řekl. "Pohotovostní držba Berkshire ve skutečnosti ve čtvrtletí vzrostla o 4 miliardy dolarů."
Celková hotovost a ekvivalenty Berkshire činily k 109. září celkem 30 miliard USD, ve srovnání se 105 miliardami USD k 30. červnu a 147 miliardami USD na konci roku 2021.
Společnost uzavřela svůj obchod s pojišťovnou Alleghany v říjnu, přičemž utratila téměř 12 miliard dolarů, čímž snížila svou hotovost.
Jaké akcie koupil Buffett Buffett, který spolupracuje se dvěma investičními manažery, Toddem Combsem a Tedem Weschlerem, nebyl ve třetím čtvrtletí tak aktivní v nákupu akcií.
Celkový nákup akcií Berkshire činil 4 miliardy dolarů. Konglomerát nakoupil akcie za zhruba 9 miliard dolarů a prodal akcie za 5 miliard dolarů.
Buffett navýšil svůj podíl v Occidental Petroleum (OXY , utratí 2 miliardy dolarů. Držení Berkshire je nyní během třetího čtvrtletí nad 20% hranicí.
Berkshire také vlastní 10 miliard dolarů společnosti Occidental preferenční akcie která v současné době platí 8% dividendový výnos a více než 83 milionů opčních listů na nákup akcií společnosti Occidental za realizační cenu téměř 60 USD za akcii.
Během druhého čtvrtletí činil čistý nákup akcií Berkshire celkem 4 miliardy dolarů. Buffett utratil během prvního čtvrtletí 41 miliard dolarů, když koupil akcie společnosti Chevron za zhruba 20 miliard dolarů.
Berkshire nyní vlastní 170 milionů akcií poté, co během třetího čtvrtletí koupil šest milionů akcií společnosti Chevron, čímž se její podíl dostal na hodnotu 31 miliard USD. třetí čtvrtletí 10Q podání na listopad 5.
Podíl v Applu zůstává stejný na 915 milionech akcií v hodnotě 127 miliard dolarů.
Pozice Applu dominuje investičnímu portfoliu s více než 40 %, řekl Johnson.
"V posledních několika letech se stalo, že investiční portfolio se stalo mnohem koncentrovanějším," řekl. "Apple, Bank of America, Chevron, Coca Cola a American Express dohromady tvoří více než 75 % portfolia s vysokým přesvědčením."
Navzdory extrému těkavost na akciových i dluhopisových trzích zatím letos akcie Berkshire třídy A klesly pouze o 4 % na 432,000 XNUMX USD, zatímco S&P 500 index se propadl o 20 %.