Riziko a odměna jsou jin a jang obchodování s akciemi, dvě protikladné, ale zásadní složky každého úspěchu na trhu. A neexistují žádné akcie, které by lépe ztělesňovaly obě strany - rizikové faktory a potenciály odměny - než penny.
Tyto akcie, jejichž cena je nižší než 5 USD za akcii, obvykle nabízejí vysoký růstový potenciál. I malý zisk z ceny akcií - jen pár centů - se rychle promítne do vysokého výnosu. Riziko je samozřejmě také skutečné; ne každá penny populace bude vykazovat tento druh zisků, některé z nich jsou z nějakého důvodu levné a ne každý důvod je dobrý.
Jak by tedy měli investoři rozlišovat mezi dlouhodobými vítězi a těmi, kteří se brzy objeví? Sledování činnosti investujících titánů je jedna strategie.
Miliardář Israel „Izzy“ Englander, šéf hedgeové společnosti Millennium Management, je jedním z těchto titánů. Když mluvíme o jeho působivé historii, Englander vzal 35 milionů dolarů, se kterými byl fond založen, a rozrostl je na více než 50 miliard dolarů ve spravovaných aktivech.
Pro inspiraci jsme se obrátili na Englander a podívali jsme se blíže na dva centové akcie, na které se Englander's Millennium nedávno přesunul. Použitím Databáze TipRanks Abychom zjistili, co říká komunita analytiků, dozvěděli jsme se, že každý ticker se může pochlubit hodnocením Strong Buy a alespoň 200% růstovým potenciálem. Pojďme se na to podívat zblízka.
Assembly Biosciences (ASMB)
Infekční onemocnění byla v posledních několika letech rozhodně na každém radaru. A i když se korona dostala do titulků, není to zdaleka jediný vážný patogen. Virus hepatitidy B (HBV) je již dlouho znám jako závažná záležitost veřejného zdraví. Virus způsobuje chronické, progresivní a těžké onemocnění jater, a zatímco vakcíny mohou zabránit infekci a přenosu, pro pacienty trpící touto chorobou je k dispozici jen málo plně účinných léčebných postupů. Cílem společnosti Assembly Biosciences je tuto situaci změnit.
Společnost má aktivní výzkumný kanál, který zahrnuje ne méně než tři hlavní kandidáty na inhibitory. Jedná se o novou třídu léků navržených tak, aby zasahovaly do životního cyklu viru tím, že blokují sestavení a funkci virového proteinu v klíčových bodech. Přední lékový kandidát společnosti Assembly, vebicorvir, se osvědčil ve zkouškách fáze 1 a v současné době prochází dvěma fázemi 2 trojkombinačních studií. Průběžné údaje z těchto dvou studií se očekávají v druhé polovině roku.
To nebude jediný potenciální katalyzátor pro ASMB v blízké budoucnosti. Dva další kandidáti na hlavní inhibitorové léčivo, ABI-H3733 a ABI-4334, jsou oba v klinické fázi 1. fáze, přičemž v průběhu tohoto roku se očekává několik souborů dat. V očekávaném pořadí to zahrnuje zahájení klinických studií plus počáteční data fáze 1b pro H3733 ve druhé polovině roku a data fáze 1a pro 4334 do konce roku.
Pro Izzyho Englandera, miliardářského obchodníka, to musí zvýšit riziko, které stojí za to podstoupit, protože rozšířil svůj podíl v ASMB o více než 300 % a v 1,031,087. čtvrtletí získal 1 1.8 XNUMX. Při současných cenách má tento podíl hodnotu XNUMX milionu dolarů.
Englander zde není jediný býčí muž. Baird analytik Brian Skorney dává ASMB hodnocení Outperform (tj. Koupit) s cenovým cílem 15 USD, který naznačuje neuvěřitelných 757% růstový potenciál pro příštích 12 měsíců. (Chcete-li sledovat Skorneyho traťový rekord, klikněte zde)
Klíčovými faktory pro tuto společnost jsou podle Skorneyho studie trojitých kombinací. Skorney píše: „Při pohledu na 2H22 věříme, že údaje o léčbě z dvojice režimů trojkombinace vebicorvir+nuc budou důležitými datovými soubory, které by mohly podpořit optimismus pro léčebný potenciál… Vidíme vzestupný potenciál nad rámec současného ocenění, pokud by byl kterýkoli soubor dat naznačují vylepšená data biomarkerů, která by mohla vytvořit naději na funkční vyléčení po ukončení terapie, po cestě… Vše zvážíme, ačkoli považujeme současné programy za vysoce rizikové, očekáváme potenciál pro léčebný kombinovaný režim, který by mohl podpořit lepší optimismus kolem akcií do druhé poloviny roku.“
Co na to říká zbytek Ulice? ASMB získala 4 recenze od analytiků z Wall Street, s rozdělením 3 ku 1 nákupů nad držením pro konsensuální hodnocení silného nákupu. Cena akcií je 1.75 dolaru a cílová průměrná cena 11.13 dolaru znamená 536% jednoroční nárůst. (Podívejte se na předpověď akcií ASMB na TipRanks)
Xeris Pharmaceuticals (XERS)
Dalším z výběrů peněz společnosti Englander je Xeris Pharma, farmaceutická společnost s velkou výhodou pro investory: kromě aktivního výzkumu má společnost na trhu tři nové léky ve fázi komercializace. Díky tomu má společnost stálý tok příjmů, 22 milionů dolarů v prvním čtvrtletí tohoto roku, kdy většina jejích kolegů má stále ještě předvýdělky.
Xeris má také další rozlišovací faktor. Její hlavní výzkumné zaměření bylo na vývoj samoaplikovaných nevodných injekčních formulací; to znamená, že nová léčiva, která nejsou rozpustná ve vodě, jsou stabilní při skladování a jsou dostupná v systémech podávání typu 'pero', podobně jako dobře známý epipen. Jde o nový přístup k dávkování léků a staví na přáních pacientů zachovat si nezávislost.
V současné době je hlavním lékem v komerčním provozu Xeris glukagon, což je léčba těžké hypoglykémie způsobené cukrovkou. Formulace Xeris, jako samoaplikovaná injekce, byla schválena pro americký trh pod názvem Gvoke v roce 2019; mírně pozměněná formulace pod značkou Oglou se používá v Evropě a byla schválena ve Spojeném království na konci minulého roku.
Keveyis, lék na primární hyperkalemickou periodickou paralýzu, spolu s Recorlevem, lékem na Cushingův syndrom, byly oba získány během 4. čtvrtletí 21, kdy společnost Xeris dokončila akvizici společnosti Strongbridge. Tato fúze stála Xeris 267 milionů dolarů – ale umožňuje sloučenému subjektu spojit své prodejné léčivé produkty do jedné řady a ušetřit náklady na komercializaci.
Společnost Xeris zaznamenala za 172. čtvrtletí 1 nárůst tržeb o 22 % na 21.9 milionu USD ve srovnání s pouhými 8 miliony USD ve čtvrtletí minulého roku. Gvoke tvoří lví podíl na těchto příjmech, zatímco ostatní produkty uváděné na trh jsou na začátku nárůstu prodeje. Xeris hospodaří s čistou ztrátou, stejně jako mnoho špičkových medicínských technologických firem, a ve čtvrtletí zaznamenal záporný zisk na akcii ve výši 25 centů.
Je jasné, že Englanderovi se líbilo, co viděl v Xeris – jeho fond koupil v 1,214,026. čtvrtletí 1 2.42 XNUMX akcií společnosti. Při současném ocenění to má hodnotu XNUMX milionu $.
V pokrytí pro Craig-Hallum, analytik Robin Garner zde uvádí býčí případ a píše: „Fúze mezi Xeris a Strongbridge vytvořila kombinovanou společnost s několika produkty generujícími příjmy, z nichž každý má jedinečné tržní výhody a zkušenou prodejní sílu, jejíž hodnota není plně uznána… Po biotechnologickém výprodeji v roce 2021, který zahrnoval Xeris nabízí cestu ke kvalitě, zvláště slabá v segmentech malých a středních podniků… Tato pro forma společnost vygenerovala v roce 80 tržby ve výši 2021 milionů dolarů na málo využívaných trzích, které stále poskytují dostatečný růst. Do roku 2032 předpokládáme, že tržby porostou na ~490 milionů dolarů.“
V souladu s těmito komentáři Garner uděluje Xeris hodnocení Buy s cílovou cenou 6.50 $, což naznačuje 218% nárůst v tomto roce. (Chcete-li sledovat Garnerův traťový rekord, klikněte zde)
Pohled vzhůru je zde jasně na vzestupu, protože analytici Wall Street jsou k akciím XERS jednomyslně pozitivní – všechny čtyři nedávné recenze jsou nákupy, pro tento konsensuální názor Strong Buy. Akcie se prodávají za 2.04 USD, přičemž průměrná cílová cena 6.13 USD naznačuje potenciál pro 200% zisk v nadcházejícím roce. (Podívejte se na předpověď akcií XERS na TipRanks)
Odmítnutí odpovědnosti: Názory vyjádřené v tomto článku jsou pouze názory analytiků. Obsah je určen pouze pro informační účely. Před provedením jakékoli investice je velmi důležité provést vlastní analýzu.
Chcete-li najít dobré nápady na centové akcie doporučené nejvýkonnějšími analytiky, navštivte TipRanks' Nejlepší akcie analytiků.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-israel-englander-pulls-trigger-133848525.html