Volby jsou za námi, nejnovější údaje o inflaci ukázaly zpětné zvolnění tempa růstu a trhy zakončily minulý týden nejlepšími obchodními seancemi za poslední měsíce. Znamení se sladili tak, aby se investoři cítili dobře. Nebo by měli?
Miliardářský investor Carl Icahn věří opak a v nedávném rozhovoru nastínil případ pro medvědy.
"Stále jsem docela medvědí ohledně toho, co se stane." Rally, jako je tato, je samozřejmě přinejmenším velmi dramatická, ale na medvědím trhu je máte neustále a já si stále myslím, že jsme na medvědím trhu... inflace v blízké budoucnosti nezmizí a vy „Budeme mít další recesi, další pokles výdělků… Fed musí pokračovat ve zvyšování,“ míní Icahn.
Přestože je Icahn na trzích medvědí, nezabránilo mu to v nákupu dvou konkrétních akcií. Jsou to zajímavé akcie, i když analytici Wall Street jsou zde zjevně smíšení. Otevření Platforma TipRanks, získali jsme podrobnosti o těchto dvou 'Icahnových výběrech;' tady jsou s nějakým nedávným komentářem analytiků.
Crown Holdings (CCK)
První akcie na našem seznamu vybraných Carl Icahn je Crown Holdings, společnost, o které jste pravděpodobně ještě neslyšeli – ačkoli je vysoce pravděpodobné, že jste některé z jejích produktů použili. Crown působí v obalovém průmyslu, kde se specializuje na kovové obaly. Mezi produkty Crown patří kovové plechovky od nápojů a potravin – vzpomeňte si na vyskakovací víčka na plechovkách od limonády – a také plechovky na aerosoly. Společnost vyrábí také kovové uzávěry pro speciální obaly. Pokud jste otevřeli plechovku s okurkami nebo otevřeli sodovku nebo odkroutili kovový uzávěr skleněné láhve – pravděpodobně jste použili produkt Crown.
Všudypřítomnost balení – ať už pro skladování potravin nebo přepravu produktů – v moderním světě poskytuje společnosti Crown ziskové místo, které lze využít, a to je zřejmé z celkových příjmů za poslední roky. Společnost v roce 9.4 vydělala 2020 miliardy dolarů a v loňském roce zaznamenala nárůst na 11.4 miliardy dolarů. Za prvních devět měsíců tohoto roku již Crown realizovala 9.94 miliardy dolarů na nejvyšší úrovni, což je meziroční nárůst o 12 %.
Když se podíváme na nejnovější čtvrtletní zprávu za 3Q22, společnost vykázala horní hranici 3.25 miliardy dolarů, což je meziroční nárůst o 11 %, a dosáhla zisku 1.06 dolaru na akcii ve srovnání se 79 centy před rokem. Upravený zisk na akcii však přišel na 1.46 USD, což je výrazně pod prognózou 1.76 USD a pokles o ~13 % z 2.03 USD vykázaných ve čtvrtletí před rokem.
Pro investory zaměřené na návrat je zajímavé, že Crown se aktivně zavázal držet ceny akcií a letos odkoupila akcie CCK v hodnotě 722 milionů dolarů. Kromě toho společnost vyplácí skromnou dividendu ve výši 22 centů na kmenovou akcii, přičemž další platba je splatná 25. listopadu. Platba div se anualizuje na 88 centů na kmenovou akcii a poskytuje výnos 1.11 %.
Pokud jde o Carla Icahna, ten otevřel v posledním čtvrtletí novou pozici v CCK a koupil 1.04 milionu akcií. Jeho držba má v současnosti hodnotu přes 82 milionů dolarů.
Akcie v koruně od března letošního roku klesají a od začátku roku se akcie propadly o 28 %. V očích analytika Morgan Stanley Anděl Castillo, to však není důvod se skladu vyhýbat. Castillo se domnívá, že tento výprodej je přehnaný, a říká: „Nelze popřít, že výsledky a výhled společnosti Crown byly podstatně horší, než se očekávalo... Domníváme se však, že výprodej může být přehnanou reakcí a zůstáváme v této věci kupci Crown (CCK). slabost…"
Mezi důvody, proč vlastnit akcie Crown, říká Castillo, patří: „1) základní výhled EBITDA, který společnost poskytla, dosahuje mnohem skromnějších ~4% implikované revize (v polovině) do roku 2023; 2) Koruna zopakovala důvěru ve svůj +10% nárůst objemu v Severní Americe pro rok 2023; 3) směny ve snižování zásob jsou typicky jevem 2-3 čtvrtletí, takže bychom očekávali, že krátkodobé objemové výzvy se zmírní někdy na začátku roku 2023 a že sekulární zadní větry poté znovu obnoví zdravý růst; 4) CCK má i nadále nejsilnější rozvahu mezi svými protějšky a spolu se stabilním růstem a nižšími investičními náklady by měla umožnit zdravé množství akcionářských výnosů…“
Za tímto účelem Castillo hodnotí akcie Crown jako Overweight (tj. Buy) a jeho cílová cena 110 USD implikuje jednoletý potenciál růstu o 36 %. (Chcete-li sledovat Castilloův záznam, klikněte zde)
Carl Icahn a Morgan Stanley nejsou jedinými býky na této akci. Akcie mají 17 nedávných recenzí analytiků z Wall Street, s rozdělením na 12 nákupů a 5 držení, pro konsensuální hodnocení mírného nákupu. CCK se obchoduje za 80.70 USD a jeho průměrný cenový cíl na 96.47 USD naznačuje zisk ~20 % na příštích 12 měsíců. (Podívejte se na předpověď akcií koruny na TipRanks)
Southwest Gas Corporation (SWX)
Dalším Icahnovým výběrem, na který se díváme, je Southwest Gas, společnost poskytující služby zemního plynu se sídlem v Las Vegas v Nevadě a obsluhující více než 2 miliony zákazníků v Arizoně, Nevadě a jižní Kalifornii. Mezi operace společnosti patří Southwest Gas, regulovaná utilita, a Mountain West Pipelines, regulovaný provozovatel asi 2,000 XNUMX mil mezistátních plynovodů pro přepravu zemního plynu, táhnoucích se přes Utah, Wyoming a Colorado. Třetí obchodní segment, Centuri Group, je neregulovaná společnost poskytující strategické infrastrukturní služby působící v USA a Kanadě.
Celkově společnost Southwest Gas v loňském roce přinesla celkové tržby 3.68 miliardy dolarů. Společnost Southwest je na dobré cestě překonat tyto celkové tržby v roce 2022 a její 9měsíční horní linie již činí 3.55 miliardy dolarů.
Navzdory růstu tržeb společnost během třetího čtvrtletí vykázala konsolidovanou čistou ztrátu 18 centů na akcii, což je mírně pod 3 centovou ztrátou vykázanou ve 19. čtvrtletí 3 a výrazně pod zisky zaznamenanými v 21. a 1. čtvrtletí letošního roku. Je však třeba poznamenat, že plynárenské společnosti na severní polokouli často vykazují nejlepší výsledky v první polovině roku, pokud jde o sezónní spotřebu.
Společnost v září oznámila dividendu ve čtvrtém čtvrtletí ve výši 4 USD na kmenovou akcii. Tato platba poskytuje anualizovanou dividendu z kmenových akcií ve výši 0.62 $, což zase činí výnos 2.48%.
Tato společnost provádí přezkum strategických alternativ pro budoucí uspořádání svých obchodních segmentů. Zvažované problémy zahrnují alternativy pro operace plynovodu Mountain West a možný prodej nebo odštěpení společnosti Centuri Group. Přezkum zatím probíhá, ale zatím nebyly podniknuty žádné kroky.
Společnost Southwest Gas jednoznačně zaujala Carla Icahna; v posledním čtvrtletí zvýšil svůj stávající podíl ve společnosti SWX o 30 % a koupil 1,508,509 6,611,630 419 akcií. Jeho podíl ve společnosti Southwest Gas nyní čítá XNUMX XNUMX XNUMX akcií v hodnotě více než XNUMX milionů dolarů.
Vyhlídky Southwest Gas se však mezi analytiky Wall Street, kteří raději zůstávají stranou, nezdají příliš příznivé.
V pokrytí akcií pro JPMorgan, analytik Richard Sunderland píše: „Máme omezený přírůstkový přehled nad rámec údajů o výdělcích a souvisejících komentářů, které nyní silně tlačí na výhled na rok 2023. Očekáváme, že debata o výstavbě poroste pouze v reakci na tento vývoj, přičemž argumenty budou rozděleny mezi riziko poklesu potenciálního prodeje za nízkou cenu a delší cestu k realizaci vzestupné hodnoty v rámci stavebního obratu.
V souladu s tímto názorem Sunderland uděluje akciím neutrální (tj. Hold) rating, ale jeho cílová cena 77 USD implikuje růstový potenciál ~18 % pro nadcházející rok. (Chcete-li sledovat traťový rekord Sunderlandu, klikněte zde)
Většina Street se přiklání k opatrnému postoji analytika JPMorgan k Southwest Gas, protože analytici TipRanks ukazují, že akcie jsou držené (neutrální). Toto je založeno na 6 recenzích analytiků, které zahrnují 5 hodnocení Hold a 1 Buy. Akcie se obchodují za 65.05 USD a její cílová průměrná cena 57.55 USD naznačuje, že v průběhu příštího roku klesne o ~12 %. (Podívejte se na předpověď akcií SWX na TipRanks)
Chcete-li najít dobré nápady pro obchodování s akciemi za atraktivní ocenění, navštivte TipRanks ' Nejlepší akcie koupit, nástroj, který sjednocuje všechny majetkové poznatky TipRanks.
Odmítnutí odpovědnosti: Názory vyjádřené v tomto článku jsou pouze názory analytiků. Obsah je určen pouze pro informační účely. Před provedením jakékoli investice je velmi důležité provést vlastní analýzu.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/billionaire-carl-icahn-looks-diamonds-152754291.html