Porazte inflaci pomocí 3 akcií, které sází proti ropě ve prospěch elektromobilů a sítě obnovitelné energie

Nyní se zaměřuje na to, co vypadá jako inflační tolerantní trio společností, které dokáže čelit kolísání cen energií.

Podle údajů z trhu Dow Jones vzrostly ceny ropy v lednu v lednu o 17 %. Oba West Texas Intermediate
CL00,
-0.41%
a Brent obchodovaný v Londýně
BRN00,
-0.80%
zakončil leden na nejvyšších úrovních od začátku října 2014. Nejaktivněji obchodované futures na benzín
RB00,
-0.61%
kontrakt v lednu stoupl o 15 % a za poslední rok vzrostl o více než 60 %.

Vliv energie

Ropa – as tím související zemní plyn a benzín – a inflace spolu souvisí, protože energie je hlavním vstupem v ekonomice využívaným v kritických činnostech, jako je zásobování palivem v dopravě a vytápění domů. Pokud rostou vstupní náklady, měly by růst i náklady na konečné produkty. Někteří pozorovatelé tvrdí, že vazba mezi cenami energií a širší inflací se v posledních desetiletích snížila, ale náklady na provoz jejich domů a aut mohou spotřebitele výrazně ovlivnit. EV – Tesla
TSLA,
+ 3.61%,
například — historicky měly vyšší ceny nálepek, ale postupem času nastartovaly úspory.

Pro Delevskou. narušení, které přichází s elektromobily, zejména bateriemi pro jejich provoz, a společnostmi dobře umístěnými pro pokračující posun směrem k výrobě elektřiny pomocí čistších zdrojů energie, to už byla pozitivní témata formující její fond. Ale nárůst ropy tento názor posiluje, řekla.

Delevska věří, že nejistá budoucnost tradičních zdrojů energie, včetně tlaku velkých těžařů ropy hlouběji na samotné trhy s alternativní energií, znamená, že kapacita ropy a zemního plynu se nepřidává dostatečně rychle, aby snížila ceny, řekla. Pouze prudká změna poptávky pravděpodobně stabilizuje ceny ropy, dodala. Ale spotřebitelé, kteří by mohli být na ohradě ohledně EV, nebo komunity a společnosti hledající „čistší“ zdroje energie, budou používat vyšší náklady na energii, aby ospravedlnili svůj vlastní odklon od fosilních paliv. Nemluvě o tom, že ropné vrty a plynová zařízení bez stálé údržby a investic se zhoršují, což ponechává průmysl v obtížné situaci, pokud jde o udržení se na měnícím se trhu.

Související: Demokraté porovnávají reakci ropných společností na změnu klimatu s popíráním rakoviny tabáku

Sečteno a podtrženo, jde o cyklus nabídky a poptávky, o kterém Delevska říká, že upřednostňuje tlak na investice do alternativní energie a EV, stejně jako do infrastruktury, která obojí umožňuje.

„Ošemetná část je najít [akciové] příležitosti. Úrokové sazby rostou, což obecně vytváří protivítr pro růstové akcie,“ řekla Delevska MarketWatch. "Naším cílem je najít společnosti, které mají výhodu rostoucích akcií, ale mají také solidní peněžní tok."

3 tipy a bonus

Vyzdvihuje horníka Livent Corp.
LTHM,
+ 0.91%,
což naznačuje, že má „velmi výhodnou pozici jako výrobce lithia, od něhož se očekává, že zůstane klíčovou překážkou ve výrobě elektrických vozidel“. Lithium-iontové baterie pohánějí motor EV místo spalování benzínu.

Názory dalších analytiků – například poznámka Goldman Sachs z konce minulého roku, která uvedla, že akcie široké těžby lithia příliš prudce vzrostly – podporují názor Delevské, že si musí vybrat to nejlepší ze skupiny.

A i když připouští, že přetrvávající problémy s dodavatelským řetězcem mohou mít dopad na většinu komponent v EV a další výrobě, zkrácená montáž EV oproti jejich složitějším ekvivalentům poháněným plynem nechá ty první méně vystavené nestálosti obchodu a dodávek.

Akcie LTHM zatím v roce 8 klesly o téměř 2022 %, po 13% zisku v minulém roce.

Číst: Standardní lithiové akcie klesly o 22 % poté, co krátký prodejce řekl, že jeho technologie nefunguje

Její výhled nekončí u baterií. „Líbí se nám celý dodavatelský řetězec kolem elektromobilů,“ řekla Delevska.

To ji přivádí k výběru nabíjecí infrastruktury: ChargePoint Holdings
CHPT,
+ 5.32%.

Delevska to nazvala diverzifikovanou hrou na téma, protože společnost nabízí hardware a software fleetovým, rezidenčním a komerčním zákazníkům.

Akcie byly v poslední době zablokovány, jejich hodnota se v roce 2021 snížila na polovinu a v roce 30 zatím klesla o 2022 %.

Kromě jiných faktorů se podpora zpoplatnění zvýšila v legislativě o infrastruktuře, která byla schválena minulý rok, ale nejrozsáhlejší vládní žádost o financování na podporu elektromobilů a jejich sítě nabíjení byla zavěšena v pozastaveném návrhu zákona Build Back Better.

Pro ostatní analytiky byla hodnota akcií klíčovým faktorem jejich opatrnosti na ChargePoint. Analytik JP Morgan Bill Peterson koncem loňského roku napsal: „Nadále máme příznivý pohled na příležitosti ChargePoint „přistát a rozšířit“ v nabíjení elektromobilů a věříme, že klíčem pro ChargePoint bude pokračovat v přinášení inovovaných hardwarových a softwarových řešení. trh." Ale tehdy cítil, že dobré zprávy byly z velké části ceněny.

Související: ChargePoint vidí velký nákup akcií zasvěcených osob

A konečně, Delevska se zaměřila na Eaton Corp.
ETN,
-3.72%.
Společnost zabývající se správou energie, která pomáhá například provozovatelům větrných turbín přeměnit energii na elektřinu a dopravit ji do sítě, v pátek uvedla, že v roce 2022 očekává další rok růstu zisků. 

Akcie za celý rok k dnešnímu dni klesly o 12 %, což představuje téměř 25% roční zisk.

Číst: Amazon, Target a další korporátní giganti zaznamenávají „čisté“ nakupování energie a nevykazují žádné známky zastavení

Kromě těchto nejlepších tipů má manažer fondu související hru, ale má širší využití: polovodičové čipy.

Z velké části jsou to polovodičové měniče, které zajišťují větší dojezd EV. Výzkumná společnost IDTechEx uvádí, že poptávka po obsahu polovodičů na elektrické vozidlo je zhruba 2.3krát větší než u vozidel se spalovacím motorem.

"Jsou to vždy dost volatilní akcie, ale mám pocit, že poptávka po čipech je zaručena, i když ekonomika trochu zpomalí, protože nabídka je napjatá," řekla Delevska.