10 Růstových signálů v průmyslu rodinných kanceláří

Rodinné kanceláře se staly v posledních 5 letech stále populárnější v sektoru správy soukromých aktiv. Jsou stále více preferovány jako volba pro správu majetku pro jednotlivce nebo rodiny s ultra vysokým čistým jměním kvůli větší míře kontroly a flexibility, kterou poskytují ve srovnání s tradičními společnostmi pro správu majetku.

Stručná analýza následujících růstových signálů pomůže kvantifikovat skutečný stav rodinný kancelářský průmysl a také poskytnout náhled na to, co můžeme očekávat od budoucnosti.

Rychlý růst celosvětového počtu rodinných kanceláří

Počet rodinných kanceláří po celém světě za posledních deset let neustále rostl. A nedávná studie Mordor Intelligence uvedl, že počet globálních rodinných kanceláří na konci 2. čtvrtletí 2019 činil 7300 – 38procentní meziroční nárůst ve srovnání s rokem 2018. Největší podíl rodinných kanceláří má Severní Amerika s 42 procenty, následovaná Evropou a Asií na 31.5 procenta a 17.8 procenta. Nicméně Asie vykázala 44procentní nárůst počtu rodinných kanceláří ve srovnání se 41 procenty v Severní Americe a 28 procenty v Asii.

Tento nedávný nárůst počtu rodinných kanceláří lze přímo připsat růstu počtu osob s ultra vysokým čistým jměním (UHNWI) po celém světě. Nedávná studie ukázala, že globální Populace UHNWI vzrostla mezi lety 9.3 a 2020 o téměř 2021 procenta celkem 610,568 12.2. Klíčovým hnacím faktorem tohoto nárůstu byly změny související s životním stylem způsobené pandemií. Mezi hlavními trhy, Severní Amerika, zaznamenala nejvyšší růst o 7.4 procenta, zatímco Evropa a Asie zaznamenaly podobný růst, a to 7.2 a XNUMX procenta.

Stálý růst spravovaných aktiv

Aktiva pod správou (AUM) jsou definována jako celková tržní hodnota aktiv, která je v kompetenci finanční instituce a v tomto případě všech registrovaných investičních poradců (RIA). A Zpráva společnosti Deloitte za rok 2020 studovali růst AUM různých úrovní RIA od roku 2016 a vykázali obecný růst na 8.6 procenta CAGR.

Studie však také zdůraznila, že RIA s AUM nižší než 150 milionů USD vykazovaly zápornou 12procentní průměrnou míru růstu, zatímco ty s více než 400 miliony USD v AUM vykazovaly průměrnou míru růstu 10 %. To jasně ukazuje na příznivé tržní podmínky pro rodinné kanceláře, které chtějí vsadit na dlouhodobý růst aktiv.

Aktivní trh fúzí a akvizic

Kanceláře pro více rodin (MFO) po celém světě se stále více otevírají trhu fúzí a akvizic (M&A), aby kladli větší důraz na neorganický nebo rušivý růst.

Anorganický růst je skvělý způsob, jak během krátké doby zvýšit škálovatelnost podnikového potrubí a přitom zajistit maximální produktivitu. Kanceláře pro více rodin se mohou prodávat z mnoha důvodů, jako je ztráta klíčového člena týmu nebo generační posun v ideologiích. Na druhou stranu to kupující MFO dělají proto, aby překlenuli mezery ve svých službách.

Například multi-rodinný kancelářský gigant Pathstone se sídlem v New Jersey chytře využíval M&A k rychlému růstu od svého založení v roce 2010. V roce 2020 společnost získala Price Wealth za 1.3 miliardy dolarů a Cornerstone za 4 miliardy dolarů. Tyto rychlé akvizice zvýšily efektivní poradenská aktiva společnosti Pathstone na 25 milionů dolarů během pouhých několika měsíců.

Vzestup profesních společenství a exkluzivních členství

Nárůst počtu a popularity rodinných kanceláří zase uvolnil cestu ke zrodu různých profesních komunit, které nabízejí exkluzivní členství. Takové komunity spojují jak zkušené odborníky, tak i nováčky v odvětví správy soukromého majetku, aby vytvořili silnější peer-to-peer spojení. Slouží také jako fóra pro sdílení znalostí a odborných znalostí v oboru a jsou často preferovanými médii pro získání vhledu do nových tříd aktiv a investičních příležitostí.

Zvýšená účast na summitech o rodinném bohatství

Vzestup popularity rodinných kanceláří přirozeně vedl ke stále větším summitům a konferencím, na kterých mohou odborníci z rodinných kanceláří a jednotlivci a rodiny UHNW sdílet nejnovější informace o průmyslových a obchodních postupech.

Ekosystémoví hráči se více zaměřují

Kromě bank mnoho dalších globálních hráčů, kteří obsluhují segment správy soukromého majetku, přidává nebo rozvíjí svou specifickou podporu nebo nabídky pro rodinné kanceláře.

• Mnoho bank soukromého sektoru má nyní specializované týmy pro pokrytí
• Velká 4 – Všechny mají trochu jiný, ale oddaný přístup k tomuto trhu. Například toto Zpráva KPMG International za rok 2017 zdůrazňuje výhled společnosti na provoz rodinných kanceláří.
• Většina renomovaných poradenských společností, jako jsou BCG, McKinsey a Egon Zehnder, také vytvořila specializované týmy, které se starají o služby jejich rodinných kanceláří.

Zájem o téma a mediální pokrytí

Podle Google Trends se zájem veřejnosti o toto téma za posledních 5 let přibližně zdvojnásobil. Další platformy, včetně mnoha datových platforem, jako je Crunchbase, stejně jako někteří specializovanější poskytovatelé také zvýšili své sledování investičních aktivit rodinných kanceláří. Takový zvýšený zájem veřejnosti o toto téma znamená jeho postupnou expozici v průběhu let.

Vzhledem k tomu všemu je stále mnoho nejasností s vyhledáváním výrazu „definice rodinné kanceláře“, který je sledován jako výraz, který často zaznamenává zvýšený počet vyhledávání. To naznačuje, že i přes jejich rostoucí popularitu mnoho lidí stále neví, co jsou rodinné kanceláře a jaké služby nabízejí.

Práce na úřadech práce a rodiny

Jak trh dozrává a rodinné kanceláře se stávají významným trhem v globálním obchodním prostředí, vidíme stále více pracovních příležitostí a pracovních míst v rodinných kancelářích, které jsou k dispozici v různých odvětvích průmyslu.

• Vzhledem k tomu, že jde o extrémně rychlé a vysoce volatilní odvětví, specialisté a experti na domény, jako jsou odborníci na kybernetickou bezpečnost, experti na dopadové investice, manažeři rizik atd., jsou vždy vyhledávaní jak MFO, tak SFO.
• Jasný trend lze pozorovat v nárůstu kompenzací nabízených rodinnými kancelářemi po celých USA
• Mnoho velkých portálů nyní nabízí specializované pracovní sekce pro profesionály rodinných kanceláří.

Preferovaný prostředek pro nové bohatství

S jak mezigeneračními transfery bohatství, tak novým bohatstvím přicházejícím online především od technologických podnikatelů, rodinné kanceláře nadále rostou na popularitě jako jeden z preferovaných nástrojů pro strukturování a správu tohoto bohatství.

I když stále chybí definice, z velké části na zadní straně trhu přímých investic se mnoho údajů o rodinných kancelářích stává transparentnějšími a lépe strukturovanými. To vše podpoří trh v pohybu vpřed.