BlackRock spouští blockchain ETF v Evropě

BlackRock spustil ETF věnované technologii blockchain zaměřené na evropské klienty. 

Je Technologie iShares Blockchain UCITS ETF (BLKC), což je ETF, které kopíruje index NYSE a Global Blockchain Technologies Capped společnosti FactSet. 

BlackRock přistává v Evropě s novým blockchainovým ETF

BlackRock je největší investiční společnost na světě, založená v roce 1988 v New Yorku Larry Fink a Robert Kapito. 

Spravuje celkový majetek více než 4 bilionu $, z nichž třetina je v Evropě. Evropský trh tedy není pro tohoto amerického giganta v žádném případě okrajový. 

BlackRock je také kótován na newyorské burze pod tickerem BLK a i přes nejnovější zprávy už pár dní klesá hodnota. 

Ve skutečnosti klesá od druhé poloviny srpna s a kumulativní ztráta 26 % to ji včera dostalo na roční minimum. 

Ve srovnání se svým historickým maximem dosaženým v listopadu loňského roku ztratil 41 % a jeho současná hodnota je v souladu s tím, co bylo těsně před zhroucením finančních trhů v březnu 2020 v důsledku vypuknutí pandemie. 

Je však třeba říci, že tento trend je v souladu s trendem mnoha dalších amerických akcií kotovaných v New Yorku, takže pouze sleduje sestupnou vlnu posledních týdnů. 

BlackRock je lídrem v Americe v segmentu ETF a ETC, ale je přítomen i v Evropě ve finančním centru Milána se svou produktovou řadou iShares kótovanou na indexu ETF Plus italské burzy.

Už nějakou dobuSpolečnost se také začala zajímat o kryptoměny a blockchain, zejména proto, aby se pokusila vyhovět rostoucím požadavkům v tomto ohledu ze strany svých klientů. 

Ve skutečnosti může společnost jako BlackRock vydělávat peníze na trhu s kryptoměnami i bez nutnosti investovat nebo spekulovat přímo s kryptoměnami. Může například vydělávat peníze poskytováním kryptoměnových služeb investorům a spekulantům, aniž by musela riskovat investici vlastního kapitálu. 

To znamená, že společnost skutečně také udělala své vlastní investice v tomto sektoru, i když se obecně zdá, že preferuje investování do kryptoměnových společností spíše než přímo do kryptoměn. 

Nedávno po podepsání smlouvy o partnerství spustila soukromý trust v USA na místě bitcoinů s Coinbase. 

BlackRock nabízí trhu několik krypto investičních příležitostí

V tuto chvíli je možné říci, že společnost je rozhodně aktivní na kryptoměnových trzích, i když především prostřednictvím derivátových finančních produktů na bázi kryptoměn a krypto a blockchainových společností zaměřených na investory, kteří nechtějí s kryptoměnami přímo obchodovat. 

Ve skutečnosti je třeba mít na paměti, že někteří investoři nemají ze zákona povolen přístup na neregulované trhy, jako jsou kryptoměny, a proto vyžadují k otevření pozic regulované produkty. Kromě toho jiní investoři prostě raději zůstávají stranou od vlastní správy kryptoměn, ale přesto chtějí obchodovat na trzích s kryptoměnami. A konečně, někteří spekulanti raději používají deriváty, které jim poskytují více investičních nástrojů. 

BlackRock již začal poskytovat derivátové produkty tohoto typu v loňském roce, když do některých svých fondů přidal futures na bitcoiny. 

Zejména spoluzakladatel a generální ředitel, Larry Fink, zdá se, že má optimistický pohled na budoucnost bitcoinu, a to natolik, že tvrdí, že by mohl dokonce částečně nahradit zlato. Místo toho to dříve popsal jako nic jiného než prostředek pro spekulace a praní špinavých peněz.

V rámci BlackRock tedy v určitém okamžiku došlo ke skutečnému obratu ohledně bitcoinu kvůli změně názoru ze strany generálního ředitele. 

Na druhou stranu po pádu finančních trhů v březnu 2020 byl bitcoin jedním z nejlépe a nejrychleji se zotavujících aktiv, což bylo silným ukazatelem odolnosti. Pokud by se jednalo o aktivum bez reálné podkladové hodnoty, kolaps by jej měl resetovat nebo alespoň trochu utopit. 

Místo toho prokázala odolnost stejnou, ne-li větší než ostatní mnohem zavedenější aktiva, a mnozí na to od té doby změnili názor. 

Vlastnosti nové technologie iShares Blockchain UCITS ETF (BLKC)

Technologie iShares Blockchain UCITS ETF (BLKC) umožní evropským klientům získat expozici vůči různým společnostem zapojeným do vývoje, inovací a používání blockchainu a dalších technologií kryptoměn. Fond je kotován na Euronext s a Ukazatel celkových nákladů (TER) 0.50 %.

75 % jeho expozice je vůči kryptoměnovým společnostem, jejichž hlavní byznys souvisí s blockchainem, jako jsou burzy, zatímco zbývajících 25 % je vystaveno platebním nebo polovodičovým společnostem. 

Celkem zahrnuje cenné papíry od 35 světových společností na rozvinutých a rozvíjejících se trzích, BLKC tedy neinvestuje přímo do kryptoměn.

Produktový stratég společnosti BlackRock pro tematické a sektorové ETF, Omar Moufti, uvedený: 

„Věříme, že digitální aktiva a technologie blockchainu budou pro naše klienty stále relevantnější, protože případy použití se budou rozvíjet co do rozsahu, rozsahu a složitosti. Pokračující šíření technologie blockchain podtrhuje její potenciál v mnoha odvětvích. Expozice, kterou nabízí iShares Blockchain Technology UCITS ETF, umožní našim klientům zapojit se do globálních společností, které vedou vývoj vznikajícího blockchainového ekosystému.

Z těchto slov je zřejmé, že cílem tohoto ETF není umožnit investorům zaujmout stanovisko k cenovým trendům kryptoměn, ale k kryptoměna trendy odvětví. 

Na druhou stranu, mnoho ETF již umožňuje přímé vystavení cenám kryptoměn, i když v USA jich bylo autorizováno pouze na základě futures kontraktů a nikoli spotového trhu. 

ETF jako BLKC poskytují manažerům velkou volnost při sestavování koše akcií, na kterých jsou založeny, takže se vůbec neomezují na replikaci. ceny kryptoměny. 

I když jim to může umožnit omezit ztráty během medvědí trhymohl by však také zajistit nižší zisky během bullruns. Klienti tohoto typu ETF však preferují finanční produkty s nižší mírou rizika za cenu akceptace případných nižších zisků. 

Navíc investoři v těchto případech zpravidla důvěřují správci fondu, pokud jde o výběr podkladového aktiva a tím i výkonnost, takže nemusí vynakládat nesmírné úsilí na studium všech cenných papírů, u kterých by to mohlo potenciálně se vyplatí investovat. 

Takže přidanou hodnotou BlackRock je v tomto případě také přesně studie a analýza kryptoměnového sektoru po celém světě, aby se vybralo těch pár cenných papírů, které nejlépe vyhovují produktu, jako je BLKC, a zejména potřebám a přáním jeho potenciálních investorů. 

Navíc se ukazuje, že sektor kryptoměn je pro nezasvěcené obzvláště složitý a nepřátelský, protože často funguje mimo tradiční vzorce, na které jsou staromódní investoři zvyklí. To znamená, že jsou investoři, pro které je obzvlášť náročné analyzovat konkrétně, co dělají a hlavně jakých výsledků by společnosti působící v kryptoměnovém sektoru mohly reálně dosáhnout. Když se tito investoři rozhodnou, že chtějí otevřít finanční pozici v sektoru kryptoměn, udělají to buď náhodně, nebo skončí odradit. 

Kryptoměnové ETF, jako je BLKC nebo mnoho dalších podobných ETF obíhajících na finančních trzích, splňují tyto přesné potřeby poskytováním finančních produktů, kde by mnoho chybějících investorů bylo jednoduše vyloučeno z tohoto sektoru.