Pochopení indexu strachu a chamtivosti bitcoinů

Projekt Index strachu a chamtivosti je nástroj, který měří psychologii davu na trhu s bitcoiny. Tento celkový pocit investorů vůči stavu trhu je také známý jako tržní sentiment.

Proč Strach a Chamtivost?

Strach a chamtivost jsou dvě převládající emoce v lidské psychologii které mohou ovlivnit chování investorů. Bitcoinový trh v tomto není výjimkou. Proto je povědomí o sentimentu trhu důležité, aby nám pomohlo rozhodnout se ve správný čas pro vstup nebo výstup z pozice.

Na povrchu se investoři obecně řídí indexem založeným na teorii, že nadměrný strach má tendenci stlačovat cenu bitcoinu a přílišná chamtivost tlačí cenu nahoru.

Předpokládá se, že extrémní strach zvyšuje prodejní tlak bitcoinu, sráží cenu dolů a představuje příležitost k nákupu pro investory. Na druhou stranu extrémní chamtivost zvyšuje poptávku po bitcoinech, zvyšuje cenu a nabízí dobrou prodejní příležitost.

Index shromažďuje data z více zdrojů a vytváří číslo. Toto číslo se měří na stupnici od 0 do 100, kde 0 znamená maximální strach a 100 celkovou chamtivost.

V rámci škály 0 až 100 je index klasifikován do čtyř základních kategorií:
0 až 24 = extrémní strach,
25 až 49 = strach,
50 až 74 = chamtivost,
75 až 100 = extrémní chamtivost.

Zároveň Index pro výpočet skóre extrahuje data z následujících zdrojů: 

1. Těkavost, která porovnává aktuální hodnotu bitcoinu s jeho průměrnou hodnotou za posledních 30 dní a za posledních 90 dní. 
2. Dynamika a objem trhu bitcoinů obchodovaných za posledních 30 a 90 dní.
3. Nálada na sociálních sítíchnebo co lidé říkají o bitcoinech na sociálních sítích.
4. Podíl bitcoinu na krypto trhu vůči všem ostatním kryptoměnám (známým také jako Převaha). 
5. Trendy vyhledávání napříč relevantními vyhledávacími termíny bitcoinů, abyste identifikovali podstatná období růstu nebo poklesu.

Projekt Index strachu a chamtivosti bitcoinů, variace na původní index vyvinutý Trhy CNN, může vyhovovat investorům s různými časovými horizonty, protože shromažďuje data denně, týdně, měsíčně a ročně. 

Takže ať už jste denní obchodník nebo cyklický investor, index snadno přizpůsobíte své strategii.

Jeden typ investorů se však domnívá, že jednání proti těmto emocím může překonat trh: protistranný investor. 

Kontrariánští investoři jednají proti stádu. Když trh prodává kvůli strachu, vstupují do pozice. Když panuje obecný sentiment chamtivosti a všichni ostatní nakupují, kontrariáni najdou příležitost opustit trh, když ceny rostou.

Je indikátor spolehlivý?

Odpověď na tuto otázku je v datech. Podívejte se na bitcoin.com poskytuje investorům pohled na to, jak index historicky interagoval s cenou bitcoinu.

Jak je vidět na výše uvedeném grafu, index je optimálním indikátorem pro předvídání místních vrcholů a dna a pro načasování posunů ve směru bitcoinového trhu. Neuvádí však, ve kterých cenových bodech k takovým přesunům dojde.

Jedním konkrétním tvrzením kritiků metriky je, že se nejedná o nástroj zaměřený na budoucnost a může být zvláště riskantní, pokud se používá opakovaně v krátkodobém horizontu. 

Investor, který se rozhodne stisknout spoušť, když stav trhu signalizuje extrémní strach, může vstoupit na trh na začátku dlouhého medvědího období.

Pokud by obchodování na krypto trzích bylo tak snadné, jako jen následovat sentiment davu, byli bychom vítězi všichni. Proto je Index nejúčinnější při předpovídání širších trendů.

Na závěr si dejte pozor na to, abyste k rozhodování o investicích používali pouze tento jediný ukazatel. Měli byste jej používat spolu s kombinací dalších technických, základních a řetězových metrik, zejména během nejistých makroekonomické prostředí procházíme.

Pokud nevíte, kde začít svou cestu obchodování s bitcoiny, proč neinvestovat nejprve do sebe? Phemex Academy má rozsáhlou sekci technické analýzy, kde se můžete dozvědět, jak ostřílení investoři úspěšně obchodují s bitcoiny. Můžete s nimi dokonce cvičit Simulátor obchodování s kryptoměnami před obchodováním se skutečnými penězi.