Zajišťovací fondy byly spáleny společností Chimera Investment Corporation (CIM) před koronavirem


Binární možnosti bitcoinů a etereum


Zprávy o koronaviru v přímém přenosu

Nerad to říkáme, ale řekli jsme vám to. 27. února jsme publikovali článek s názvem Recese je bezprostřední: potřebujeme cestovní zákaz TEĎ a předpovídala americkou recesi, když se index S&P 500 obchodoval na úrovni 3150. Také jsme vám řekli, abyste zkrátili trh a koupili dlouhodobé státní dluhopisy. Náš článek také požadoval úplný mezinárodní zákaz cestování. Zatímco jsme vás varovali, prezident Trump minimalizoval hrozbu a nedokázal jednat rychle. V důsledku jeho nečinnosti nyní zažijeme hlubší recesi (uvidíme, proč k čertu přichází).

Na těchto nestabilních trzích zkoumáme podání hedgeových fondů, abychom získali informaci o tom, jakým směrem by se každá akcie mohla pohybovat. Finanční předpisy vyžadují, aby hedgeové fondy a bohatí investoři, kteří překročili hranici 100 milionů dolarů držby kapitálu, podali zprávu, která ukazuje jejich pozice na konci každého čtvrtletí. I když to není záměr, tato podání do jisté míry vyrovnají podmínky pro běžné investory. Poslední kolo podání 13F zveřejnilo pozice fondů 31. prosince. My v Insider Monkey jsme vytvořili rozsáhlou databázi více než 835 z těch zřízených hedge fondů a podání známých investorů. V tomto článku analyzujeme, jak tyto elitní fondy a přední investoři obchodovali na základě těchto podání s společností Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM).

Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM) v posledních měsících zaznamenal nárůst sentimentu hedgeového fondu. CIM bylo na konci čtvrtého čtvrtletí roku 14 ve 2019 portfoliích zajišťovacích fondů. V naší databázi bylo na konci předchozího čtvrtletí 13 hedgeových fondů s pozicemi CIM. Naše výpočty také ukázaly, že CIM nepatří mezi 30 nejoblíbenějších akcií mezi hedgeovými fondy (klikněte pro hodnocení Q4 a prohlédněte si video na konci tohoto článku pro hodnocení Q3).

V současné době existuje velké množství metod, které mohou akcionáři použít k hodnocení zásob. Mezi nejlepší metody patří signály hedgeového fondu a obchodování zasvěcených osob. Naši vědci ukázali, že ti, kteří sledují nejlepší výběr top investičních manažerů, mohou historicky překonat své kolegy zaměřené na index o zdravou marži (podrobnosti viz zde).

Leon Cooperman z Omega Advisors

Leon Cooperman Omega Advisors

Při hledání dalšího skvělého investičního nápadu nezanecháváme žádný kámen. Například jsme nedávno identifikovali akcie, které obchodují o 25% pod čistou hotovostí ve své rozvaze. Četli jsme dopisy investorů hedgeových fondů a poslouchali burzy na konferencích hedgeových fondů a procházeli krátkodobá obchodní doporučení, jako je toto. Dokonce jsme se podívat na doporučení Služby s těžko uvěřitelnými záznamy. Naše nejlepší výzva v roce 2020 byla zkratka trhu, když S&P 500 obchodoval na 3150 poté, co si uvědomil význam pandemie coronavirus před většinou investorů. Nyní se podívejme na nejnovější akci zajišťovacího fondu obklopující společnost Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM).

Činnost zajišťovacího fondu v Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM)

Do prvního čtvrtletí roku 2020 bylo celkem 14 hedgeových fondů sledovaných Insider Monkey touto zásobou, což je změna o 8% oproti minulému čtvrtletí. Pro srovnání, 11 hedge fondů drželo akcie nebo býčí call opce v CIM před rokem. Pojďme tedy zjistit, které zajišťovací fondy patřily mezi hlavní držitele akcií a které zajišťovací fondy dělaly velké pohyby.

Konkrétněji, Omega Advisors byl největším akcionářem společnosti Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM), přičemž ke konci září byl ohlášen podíl v hodnotě 73.9 milionu USD. Koncovými poradci společnosti Omega byly Renaissance Technologies, které získaly podíl v hodnotě 26.6 milionu USD. Společnosti Winton Capital Management, HBK Investments a Point72 Asset Management se také velmi líbily a staly se jedním z největších držitelů hedgeových fondů společnosti. Pokud jde o váhy portfolia přiřazené ke každé pozici, Omega Advisors přidělili největší váhu společnosti Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM), přibližně 3.93% ze svého portfolia 13F. Winton Capital Management je také na burze relativně velmi vzestupný, a CIM rozdává 0.12 procenta svého akciového portfolia 13F.

V důsledku toho klíčové hedgeové fondy skočily do hlavní pozice Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM). Společnost HBK Investments, kterou spravuje David Costen Haley, zahájila největší pozici v Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM). Na konci čtvrtletí společnost HBK Investments do společnosti investovala 7.1 milionu dolarů. Investiční skupina Ken Griffin Citadel Investment Group také během čtvrtletí zahájila pozici 1.8 milionu dolarů. Dalšími fondy s úplně novými pozicemi CIM jsou Bruce Kovner Caxton Associates LP, Ryan Tolkin (CIO) Schonfeld Strategic Advisors a Frederick DiSanto Ancora Advisors.

Podívejme se na činnost zajišťovacího fondu v jiných zásobách - ne nutně ve stejném odvětví jako Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM), ale podobně oceněné. Jedná se o akcie Mercury Systems Inc (NASDAQ: MRCY), Aaron's, Inc. (NYSE: AAN), Compania de Minas Buenaventura SAA (NYSE: BVN) a Bank of Hawaii Corporation (NYSE: BOH). Tato skupina tržních ocenění akcií je nejblíže tržnímu ocenění CIM.

[tabulka] Ticker, Počet HF s pozicemi, celková hodnota HF pozic (x1000), změna pozice HF MRCY, 24,50633,2 32,368602,14 AAN, 13,141024,5 BVN, 16,142274,2 BOH, 21.25,175633,5.75 , XNUMX Průměr, XNUMX XNUMX XNUMX [/ tabulka]

Zobrazte tabulku zde, pokud se vyskytnou problémy s formátováním.

Jak vidíte, tyto akcie měly v průměru 21.25 hedgeových fondů s býčími pozicemi a průměrná částka investovaná do těchto akcií byla 176 milionů USD. V případě CIM to bylo 123 milionů dolarů. Aaron's, Inc. (NYSE: AAN) je nejoblíbenější zásobou v této tabulce. Na druhé straně je Compania de Minas Buenaventura SAA (NYSE: BVN) nejméně oblíbená a má pouze 13 pozic na býčí hedgeové fondy. Chimera Investment Corporation (NYSE: CIM) není nejméně populární akcie v této skupině, ale úroky z hedgeových fondů jsou stále podprůměrné. Toto je mírně negativní signál a my bychom raději trávili čas zkoumáním akcií, na nichž se hromadí zajišťovací fondy. Naše výpočty ukázaly, že 20 nejoblíbenějších akcií mezi hedgeovými fondy dosáhlo v roce 41.3 2019% a překonalo S&P 500 ETF (SPY) o 10.1 procentního bodu. Tyto akcie ztratily 17.4% v roce 2020 do 25. března, ale porazily trh o 5.5 procentního bodu. Bohužel CIM nebyl zdaleka tak populární jako těchto 20 akcií (sentiment hedgeového fondu byl docela medvědí); Investoři CIM byli zklamáni, když se akcie vrátily o 54.7% během stejného časového období a nedosáhly lepší výkonnosti na trhu. Pokud máte zájem investovat do akcií s velkou kapitalizací s velkým potenciálem vzestupu, měli byste se podívat na 20 nejoblíbenějších akcií mezi hedgeovými fondy, protože většina z těchto akcií již v prvním čtvrtletí překonala trh. Video: Kliknutím na obrázek zobrazíte naše video o 5 nejoblíbenějších akcích hedgeového fondu.

5 nejoblíbenějších zásob mezi zajišťovacími fondy

Zveřejňování: Žádné. Tento článek byl původně publikován v Insider Monkey.

Související Obsah

Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/hedge-funds-were-getting-burned-183537795.html